論文關鍵詞：證券監管監管風險監管制度

論文摘要：本文從證券監管的概念人手，分析了我國現階段證券監管存在的行政機制主導過大，自律監管薄弱，相關法律結構不完善等問題，并結合《證券法》的修改從提高上市公司質量，完善監管制度，理順監管體制等方面提出轉移和弱化證券監管風險的措施，并重點分析了建立和完善證券公司的市場準人監管、持續性監管和市場退出監管三道風險防線的必要性，結合行業自律等一整套措施使其有效的提高證券監管的效率和作用。

證券監管是指證券市場管理機構運用行政、經濟和法律手段，對證券的發行、交易以及證券經營機構等市場主體及其行為的規范性的監督管理活動。多年來，證券市場發展的經驗教訓表明，市場與市場主體的成熟與否與證券監管的成熟與否是相輔相成的。系統完善的證券監管體系是證券市場基本功能得以充分發揮的保障，是證券市場基本功能正常運轉的外在條件。伴隨金融對外開放，我國證券市場的發展必將面臨新的機遇與挑戰，而有效的轉移和弱化市場監管風險就顯得尤為重要，己成為一項十分急迫的任務。

一、我國證券監管目前的缺陷和問題分析

在我國，隨著1992年國務院證券委員會和中國證券監督管理委員會的成立，證券市場監管體系經歷了一個從地方監管到中央監管，從分散監管到集中監管的過程。1998年《證券法》的頒布，以法律的形式確立了我國證券監管體制，即以國務院證券監督管理機構的監管為主體，輔之以證券交易所和證券業協會的雙重自律機制的政府主導型的證券監督管理體制。但是，應該看到，我國的證券市場還屬于新興的市場，證券監管體制存在著諸多弊端，遠未達到成熟、理性的標準，對證券市場的監督管理尚未走上規范、法制的軌道。具體表現如下：

(一)證券市場監管存在缺陷

論文關鍵詞：證券監管監管風險監管制度

論文摘要：本文從證券監管的概念人手，分析了我國現階段證券監管存在的行政機制主導過大，自律監管薄弱，相關法律結構不完善等問題，并結合《證券法》的修改從提高上市公司質量，完善監管制度，理順監管體制等方面提出轉移和弱化證券監管風險的措施，并重點分析了建立和完善證券公司的市場準人監管、持續性監管和市場退出監管三道風險防線的必要性，結合行業自律等一整套措施使其有效的提高證券監管的效率和作用。

證券監管是指證券市場管理機構運用行政、經濟和法律手段，對證券的發行、交易以及證券經營機構等市場主體及其行為的規范性的監督管理活動。多年來，證券市場發展的經驗教訓表明，市場與市場主體的成熟與否與證券監管的成熟與否是相輔相成的。系統完善的證券監管體系是證券市場基本功能得以充分發揮的保障，是證券市場基本功能正常運轉的外在條件。伴隨金融對外開放，我國證券市場的發展必將面臨新的機遇與挑戰，而有效的轉移和弱化市場監管風險就顯得尤為重要，己成為一項十分急迫的任務。

一、我國證券監管目前的缺陷和問題分析

在我國，隨著1992年國務院證券委員會和中國證券監督管理委員會的成立，證券市場監管體系經歷了一個從地方監管到中央監管，從分散監管到集中監管的過程。1998年《證券法》的頒布，以法律的形式確立了我國證券監管體制，即以國務院證券監督管理機構的監管為主體，輔之以證券交易所和證券業協會的雙重自律機制的政府主導型的證券監督管理體制。但是，應該看到，我國的證券市場還屬于新興的市場，證券監管體制存在著諸多弊端，遠未達到成熟、理性的標準，對證券市場的監督管理尚未走上規范、法制的軌道。具體表現如下：

(一)證券市場監管存在缺陷

本文作者：寧洪濤工作單位：綏化車務段

堅持抓安全風險教育，不斷提高施工安全風險的研判質量

(1)結合鐵路設備、作業、人員和環境、管理等特點，全面引人風險、管理的理念和方法，把施工安全風險管理與鐵路既有的問題管理、從、嚴管理、精細管理、自主管理等有機融合"嚴格落實/作業標準化、管理、規范化0，加強安全風險研判和動態控制，牢固樹立安全風險意識，準、確識別和研判安全風險，有效實施風險控制"突出對施工計劃審核、施、工前培訓、施工例會質量、施工行車組織辦法制定、施工監控及作業人、員安排、施工過程控制、施工總結存在的安全風險進行研判，建立職責、明確、程序清晰、實用有效、考核到位的安全風險管理制度，積極構建、鐵路施工安全風險控制體系，確保安全持續穩定"、(2)利用事故案例警示教育、安全風險研判會、研討會、專題講座標語、展板等多種手段和形式，廣泛開展施工安全風險意識、安全責任、意識、安全是生命線、安全是/飯碗0的理念教育，把風險意識植根于干、部職工思想深處，全面提升干部職工安全風險控制的內在動力，筑牢、施工安全的思想防線"堅持安全風險教育，組織各級干部學習安全風、險管理基本知識、教育引導各崗位作業人員充分認識本職崗位存在的、各種安全風險及潛在后果"、(3)實行安全風險管理，要科學的結合本單位發生的各類事故和、安全信息以及充分總結吸取全路發生的事故故障教訓，重點圍繞人、員、設備、管理、作業、環境等五個方面進行查找"按照/自下而上、自上、而下、上下結合0的原則，分層級全面識別研判安全風險"、(4)推行安全風險管理目的是實現過程控制、超前防范"鐵路部門、在施工安全風險管理過程中，以施工過程中客車安全、非正常情況下、接發車、多方向接發列車、工程車調車作業安全、勞動安全、等風險環、節為重點，加強對營業線施工、非正常情況下接發車、突發事件應急處、置等現場關鍵作業環節控制"、(5)推行安全風險管理，要根據人員、設備、環境、規章、作業、運輸、組織變化等內外部條件的變化適時分析研判安全風險，對安全風險防、范控制措施加以改進和優化，每月對全段施工安全風險管理情況進行、檢查評價，下發專題通報，考核結果納人月度安全逐級負責制考核之、中，最終實現動態管理、閉環管理、良哇循環"、。

施工過程中安全風險控制的重點

〔>)施工車站要組織學習施工計劃及重點要求，參加施工作業人、員必須清楚施工影響范圍和非正常接發列車作業要求"將責任落實到、每個班組和個人，安排好施工監控干部及作業人員"、(2)加強施工前的培訓工作，對施工影響正常行車，由站長(副站、長)親自負責，講清影響范圍、聯控用語、限速要求、進路準備方式和加、鎖方式等關鍵環節"、(3)工程作業車列在站內長期停留，并需要進行搗調作業時，車站、必須對作業人員進行二次培勺11，重點對5站細6、5站務指導通知6調車、作業辦法進行培訓"、(4)組織召開好施工例會"對接發車方式、設備停用、影響范圍、次、日施工的時間、地點及施工主體、配合單位.施工中工程機具和人員.、對人員準備及培訓情況必須進行介紹，影響接發列車進路及其他相關、設備使用等事項重點明確，對影響路基穩定的施工，必須對各單位光電纜走向、深度進行重點明確，提示各單位參加施工作業的人員必須、清楚行車組織辦法"、(5)特定行車必須固定列車進路，車站須將正線進路開通，并對特、定行車進路上所有道岔使用勾鎖器加鎖，對正常排列進路區段道岔，、要在施工開始前將道岔開通直股位置，室內使用定反位按鈕鎖閉"、(6)施工結束后組織相關單位及作業人員召開施工總結會，并在、<施工例會記錄簿6中記錄"由施工主體和配合單位對當日施工的作業、過程、關鍵環節控制、施工配合存在的問題等內容逐項說明，站長指出、施工中存在的各種問題，由責任單位提出整改意見"站長對次日施工、向施工主體和配合單位提出具體要求"、。

施工安全風險教育

(一)銀行風險

在銀行和貸款者之間有著契約，貸款者到期必須連本帶利歸還銀行。銀行和儲戶之間也有契約，到期之時銀行向儲戶還本付息?？墒牵y行兩邊的契約的“硬度”不一樣。銀行和貸款企業之間的契約比較“軟”。企業還不出錢來，銀行只能靠法律手段逼債，萬一貸款收不回來，只好等這家企業破產之后多少拿回來一些。我國的銀行和國有企業之間的關系就更軟。國有企業還不出錢來而銀行一籌莫展的事情已經司空見慣?？墒倾y行和儲戶之間的關系就“硬”多了。除非銀行破產，否則儲戶完全有權力拿回屬于自己的資金。在某種意義上，銀行把許多家企業經營風險集中到了自己身上。

銀行主要面臨以下幾種風險：

(1)信用風險：即交易對象無力履約的風險；

(2)市場風險：是由于市場價格的變動，銀行的表內和表外頭寸所面臨遭受損失的風險；

(3)利率風險：指銀行的財務狀況在利率出現不利的波動時所面對的風險；

(一)銀行風險

在銀行和貸款者之間有著契約，貸款者到期必須連本帶利歸還銀行。銀行和儲戶之間也有契約，到期之時銀行向儲戶還本付息。可是，銀行兩邊的契約的“硬度”不一樣。銀行和貸款企業之間的契約比較“軟”。企業還不出錢來，銀行只能靠法律手段逼債，萬一貸款收不回來，只好等這家企業破產之后多少拿回來一些。我國的銀行和國有企業之間的關系就更軟。國有企業還不出錢來而銀行一籌莫展的事情已經司空見慣。可是銀行和儲戶之間的關系就“硬”多了。除非銀行破產，否則儲戶完全有權力拿回屬于自己的資金。在某種意義上，銀行把許多家企業經營風險集中到了自己身上。

銀行主要面臨以下幾種風險：

(1)信用風險：即交易對象無力履約的風險；

(2)市場風險：是由于市場價格的變動，銀行的表內和表外頭寸所面臨遭受損失的風險；

(3)利率風險：指銀行的財務狀況在利率出現不利的波動時所面對的風險；

摘要：金融是現代經濟的核心。100多年前，馬克思曾精辟地指出：貨幣經濟是經濟的第一推動力和持續推動力。沒有金融就沒有現代經濟。金融的狀況如何，深刻影響著全球經濟的未來。由美國次貸危機引發的國際金融危機，“百年一遇”，其波及范圍之廣、影響程度之深、沖擊強度之大，為上個世紀30年代以來所罕見。造成這場金融危機的原因是多方面的，金融監管缺失是本次危機的直接原因。金融監管層應在不同層面采取應對措施，確保所有金融市場、產品和參與者都受到相應監管或監督，防范金融風險。

關鍵詞：金融危機；金融監管；風險防范

1由美國次貸危機引發的國際金融危機

1.1美國次貸危機

美國抵押貸款市場分“次級”(Subprime)及“優惠級”(Prime)，它是以借款人的信用條件作為劃分界限的。次級貸款，指的就是貸款機構向信用程度差和收入不高的借款人提供的以所購房屋為抵押的住房貸款。

2001年至2004年，美聯儲實施低利率政策刺激了房地產業的發展，美國人的購房熱情不斷升溫，次級抵押貸款風靡一時。2005年至2006年，隨著美聯儲17次加息，美國房地產市場逐步出現降溫跡象，但是次級抵押貸款市場也并未因此而停住腳步。放貸機構為了競爭，不斷放松放款條件，一些貸款機構甚至推出了“零首付”、“零文件”的貸款方式，即借款人可以在沒有資金的情況下購房，且僅需申報其收入情況而無需提供任何有關償還能力的證明。寬松的貸款資格審核成為房地產交易市場空前活躍的重要推動力，但也埋下了危機的種子。與此同時，次級抵押貸款被證券化了。次級住房抵押貸款證券化，指的是將缺乏流動性但又能夠產生可預期的穩定現金流的次級住房抵押貸款匯集起來，通過一定的結構安排對貸款的風險與收益要素進行分離與重組，再配以相應的擔保和升級，將其轉變為可以在金融市場上出售和流通的證券。次級抵押貸款證券，被美國的金融機構做到了全世界，危機發生，全球就為美國的次級債買單。

(一)銀行風險

在銀行和貸款者之間有著契約，貸款者到期必須連本帶利歸還銀行。銀行和儲戶之間也有契約，到期之時銀行向儲戶還本付息?？墒牵y行兩邊的契約的“硬度”不一樣。銀行和貸款企業之間的契約比較“軟”。企業還不出錢來，銀行只能靠法律手段逼債，萬一貸款收不回來，只好等這家企業破產之后多少拿回來一些。我國的銀行和國有企業之間的關系就更軟。國有企業還不出錢來而銀行一籌莫展的事情已經司空見慣。可是銀行和儲戶之間的關系就“硬”多了。除非銀行破產，否則儲戶完全有權力拿回屬于自己的資金。在某種意義上，銀行把許多家企業經營風險集中到了自己身上。

銀行主要面臨以下幾種風險：

(1)信用風險：即交易對象無力履約的風險；

(2)市場風險：是由于市場價格的變動，銀行的表內和表外頭寸所面臨遭受損失的風險；

(3)利率風險：指銀行的財務狀況在利率出現不利的波動時所面對的風險；

編者按：本文主要從經濟危機下加強銀行內部監管的重要性和必要性；經濟危機下我國商業銀行加強銀行內部監管的應對措施進行論述。其中，主要包括：銀行經營面臨各種各樣的風險、銀行風險是指銀行在經營過程中,由于各種不確定因素的影響、流動性風險包括資產流動性風險和負債流動性風險、經濟危機進一步加劇了銀行風險、,經濟危機使借款企業經營停滯甚至破產、商業銀行內部監管比外部監管有優勢、經濟危機下銀行不能僅依靠外部監管防范銀行風險,而應該加強內部監管、重視銀行內部監管、了解你的員工、提高銀行內部監管從業人員專業素質教育、內部審計的獨立性等，具體請詳見。

【摘要】銀行在經營過程中存在或多或少的風險,尤其在經濟危機下該如何加強對銀行內部的監管是十分必要的。

【關鍵詞】經濟危機銀行監管

一、經濟危機下加強銀行內部監管的重要性和必要性

首先,銀行經營面臨各種各樣的風險。

銀行風險是指銀行在經營過程中,由于各種不確定因素的影響,而使其資產和預期收益蒙受損失的可能性。

內容提要：新巴塞爾資本協議作為國際銀行監管的新標準將對我國銀行業和監管當局產生重大影響，新協議確立的“三大支柱”對我國的銀行風險監管法律制度提出了挑戰，盡快了解和掌握“三大支柱”是我們面臨的迫切任務。

關鍵詞：新巴塞爾資本協議三大支柱風險監管

巴塞爾銀行監管委員會于1988年公布的資本協議，曾被認為是國際銀行業風險管理的“神圣條約?！比欢谶^去十幾年中，銀行防范風險的能力，監管部門的監管方法和金融市場的運作方式發生了巨大的變化。該協議對發達國家已越來越不適用。1996年巴塞爾委員會提出了粗線條的新資本協議草案，2001年1月公布了詳細的新協議草案，各國商業銀行和監管當局對新協議草案提出許多的意見和建議，經過一年半時間研究，終于在2002年7月10日就許多重要問題達成一致意見，委員會計劃于2003年第四季度確定新資本協議以便各國于2006年底實施新協議。在2003年至2006年間，銀行和監管當局將根據新協議的各項標準，建立和調整各項體系和程序。新協議一旦問世，國際金融市場的參與者及有關國際金融組織會把新協議視為新的銀行監管國際標準。從這個意義上說，發展中國家必須認真研究新協議的影響。另一方面，借鑒國際上先進的金融經驗加強金融監管是我國金融業面臨的一個重大問題，在目前形勢下，我國需要切實更新監管理念強化資本監管。本文擬通過對新資本協議的介紹從法律角度來初步探討其對我國銀行風險監管的影響。

一、新巴塞爾資本協議的主要內容

銀行業是一個高風險的行業。20世紀80年代由于債務危機的影響，信用風險給國際銀行業帶來了相當大的損失，銀行普遍開始注重對信用風險的防范管理。巴塞爾委員會建立了一套國際通用的以加權方式衡量表內與表外風險的資本充足率標準，極大地影響了國際銀行監管與風險管理工作的進程。在近十幾年中，隨著巴塞爾委員會根據形勢變化推出相關標準，資本與風險緊密聯系的原則已成為具有廣泛影響力的國際監管原則之一。正是在這一原則指導下，巴塞爾委員會建立了更加具有風險敏感性的新資本協議。新協議將風險擴大到信用風險、市場風險、操作風險和利率風險，并提出“三個支柱”（最低資本規定、監管當局的監督檢查和市場紀律）要求資本監管更為準確的反映銀行經營的風險狀況，進一步提高金融體系的安全性和穩健性。

1、第一支柱——最低資本規定

一､網絡銀行風險與監管要求

1.網絡銀行混業與全球化經營的現實,需要強化風險監管

網絡銀行通過企業金融業務､銀證轉賬､銀期轉賬､證券基金業務等,增強了銀行產品與證券､期貨､企業金融等機構的連通性,形成了混業經營的現實｡利用混業模式,一方面銀行增加了為客戶提供服務的能力,分散經營風險,也符合混業經營的國際銀行業發展趨勢;但另一方面也使得銀行風險具有更明顯的系統性,金融市場､金融資產､各類金融機構聯系更加密切,相互交織成一個復雜的經濟體系,各子系統風險能快速擴散到其它金融部門｡因此需要加強網絡銀行風險監管,確保網絡銀行安全,防范系統風險的形成與擴散｡

網絡銀行基于Internet開展業務,顯著特點之一就是打破了國別和地理上的限制,縮短了不同區域人與人之間的距離,使遠程交易等經濟活動成為可能｡互聯網的全球化與跨國界性,使得網絡銀行業務具有無國界性,通過計算機與網絡,網絡銀行可以在瞬間將巨額資金從地球的這一端傳送到地球的另一端｡業務的全球化在增加了資金運用效率和調整快捷性的同時,也增加了業務的風險:大量資金的突發性轉移無疑會加劇金融市場的波動,造成整個金融體系的不穩定｡因此,與業務風險的全球性相對應,網絡銀行風險監管也必然要求建立全球范圍的風險管理體系來防范業務全球化的風險｡

2.信息不對稱依然存在,需要加強風險監管

通常認為網絡銀行可以減少信息不對稱現象的發生,但實際運行中卻產生了更多的信息不對稱: