導(dǎo)語(yǔ)：如何才能寫好一篇道德風(fēng)險(xiǎn)論文，這就需要搜集整理更多的資料和文獻(xiàn)，歡迎閱讀由公務(wù)員之家整理的十篇范文，供你借鑒。

篇1

關(guān)鍵詞：商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)；道德風(fēng)險(xiǎn)；防范

一、商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)的特殊性

相對(duì)于一般的保險(xiǎn)產(chǎn)品而言，商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)具有自身的特殊性，表現(xiàn)為保險(xiǎn)服務(wù)過(guò)程涉及到保險(xiǎn)人、投保人（被保險(xiǎn)人）和醫(yī)療機(jī)構(gòu)三方。投保人（被保險(xiǎn)人）通過(guò)向保險(xiǎn)人繳納保險(xiǎn)費(fèi)而獲得醫(yī)療機(jī)構(gòu)提供的服務(wù)，保險(xiǎn)人通過(guò)向投保人收取保險(xiǎn)費(fèi)對(duì)醫(yī)療機(jī)構(gòu)進(jìn)行補(bǔ)償，醫(yī)療機(jī)構(gòu)則通過(guò)向被保險(xiǎn)人提供醫(yī)療服務(wù)而獲得保險(xiǎn)人的補(bǔ)償。保險(xiǎn)人、投保人（被保險(xiǎn)人）和醫(yī)療機(jī)構(gòu)處于同一個(gè)醫(yī)療服務(wù)和保險(xiǎn)運(yùn)行系統(tǒng)當(dāng)中。一方面，保險(xiǎn)人、醫(yī)療機(jī)構(gòu)均以保障被保險(xiǎn)人（病人）的醫(yī)療需求為社會(huì)目標(biāo)；另一方面，又要維持各自的生存與發(fā)展，以利潤(rùn)（或價(jià)值）最大化為內(nèi)在的經(jīng)濟(jì)目標(biāo)，產(chǎn)生相互利益制約。商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)獨(dú)特的市場(chǎng)關(guān)系，使得保險(xiǎn)人除與被保險(xiǎn)人關(guān)系緊密外，與醫(yī)療機(jī)構(gòu)的關(guān)系也非常緊密。

在保險(xiǎn)公司沒(méi)有介入之前，醫(yī)患矛盾可謂由來(lái)已久。在醫(yī)療機(jī)構(gòu)和醫(yī)生的收入與其所提供的醫(yī)療服務(wù)數(shù)量相聯(lián)系的情況下，由于利益的驅(qū)動(dòng)，醫(yī)生給患者開(kāi)大處方、小病大醫(yī)的情況司空見(jiàn)慣。一方面，由于信息的不對(duì)稱，醫(yī)生和病人在醫(yī)療過(guò)程中處于不同的信息層面上。病人對(duì)醫(yī)療診斷和治療，與醫(yī)生相比顯然知之甚少，而醫(yī)療是人命關(guān)天的大事，病人不可能冒生命危險(xiǎn)對(duì)醫(yī)生的診斷治療方案提出質(zhì)疑。從表面上看病人可以自由選擇醫(yī)生、醫(yī)院以及醫(yī)療處理方案。而事實(shí)上，病人在就診時(shí)往往只能任醫(yī)生擺布。另一方面，醫(yī)生既是患者的顧問(wèn)又是醫(yī)療服務(wù)提供者，這種雙重角色是一個(gè)矛盾。醫(yī)生不可能完全從患者利益出發(fā)提供治療方案，醫(yī)生在決定提供哪種治療方案上存在經(jīng)濟(jì)利益。當(dāng)病人缺乏醫(yī)療知識(shí)時(shí)，醫(yī)生為了自身的經(jīng)濟(jì)利益，很可能利用其特殊身份，創(chuàng)造醫(yī)療服務(wù)的額外需求。

醫(yī)療保險(xiǎn)的介入，改變了醫(yī)療服務(wù)供需雙方的關(guān)系，切斷了醫(yī)患雙方直接的經(jīng)濟(jì)聯(lián)系，大大化解了兩者之間的矛盾。患者不太在乎醫(yī)療費(fèi)用的多少，醫(yī)院也沒(méi)有了財(cái)路變窄的危機(jī)，患者和醫(yī)院都皆大歡喜。可事實(shí)上矛盾并沒(méi)有消失，而是將大部分轉(zhuǎn)移到了保險(xiǎn)公司。保險(xiǎn)公司的介入使得醫(yī)療服務(wù)雙方的直接經(jīng)濟(jì)關(guān)系消失或退居次要地位，而保險(xiǎn)人和醫(yī)療機(jī)構(gòu)、被保險(xiǎn)人的經(jīng)濟(jì)關(guān)系上升到了主導(dǎo)地位。此時(shí)保險(xiǎn)公司作為醫(yī)療衛(wèi)生領(lǐng)域的外行，作為支付醫(yī)療服務(wù)費(fèi)用的第三方，不僅要控制醫(yī)療機(jī)構(gòu)的過(guò)度服務(wù)行為，而且還要面對(duì)眾多的被保險(xiǎn)人在投保之后濫用醫(yī)療服務(wù)的現(xiàn)實(shí)，以及醫(yī)患雙方合謀騙取保險(xiǎn)賠償?shù)目赡堋Ｋ裕ｋU(xiǎn)公司介入醫(yī)療保險(xiǎn)領(lǐng)域，表面上是解決了醫(yī)患雙方的矛盾，而事實(shí)上只是把原來(lái)的雙方交易關(guān)系演變成了保險(xiǎn)公司－被保險(xiǎn)人－醫(yī)療機(jī)構(gòu)的三方關(guān)系，這只是矛盾存在的另一種形式而已。

二、商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)中的道德風(fēng)險(xiǎn)

（一）投保人(被保險(xiǎn)人)的道德風(fēng)險(xiǎn)

投保人的道德風(fēng)險(xiǎn)可以分為事前道德風(fēng)險(xiǎn)和事后道德風(fēng)險(xiǎn)，事前道德風(fēng)險(xiǎn)是指投保后，被保險(xiǎn)人受傷或生病之前，他們可能會(huì)以一種更為危險(xiǎn)的方式生活。例如，被保險(xiǎn)人將更有可能抽煙，或者繼續(xù)保持更易患病或受傷的生活方式。當(dāng)然這種道德風(fēng)險(xiǎn)在醫(yī)療保險(xiǎn)領(lǐng)域并不是特別明顯，畢竟人的身體（或生命）是無(wú)法用貨幣來(lái)衡量的。一個(gè)理性的人是不會(huì)因?yàn)橥侗６辉诤踝约旱慕】档模虼耍疚膶⑹虑暗赖嘛L(fēng)險(xiǎn)忽略不計(jì)。事后道德風(fēng)險(xiǎn)是指被保險(xiǎn)人患病或受傷以后，對(duì)醫(yī)療服務(wù)的過(guò)度利用。事后道德風(fēng)險(xiǎn)在醫(yī)療保險(xiǎn)領(lǐng)域表現(xiàn)得尤為突出，服務(wù)付費(fèi)方式下的醫(yī)療保險(xiǎn)意味著投保人患病時(shí)基本不承擔(dān)醫(yī)療費(fèi)用。結(jié)果，在不需要特別關(guān)注成本的情況下，投保人傾向于要求更多的醫(yī)療服務(wù)，使得醫(yī)療費(fèi)用極度膨脹。

來(lái)自被保險(xiǎn)人的事后道德風(fēng)險(xiǎn)主要表現(xiàn)為：（1）醫(yī)療服務(wù)消費(fèi)的選擇性問(wèn)題。一般來(lái)說(shuō)，疾病發(fā)生之后，使患者恢復(fù)健康的治療方案可以有多種選擇，這要取決于醫(yī)生的偏好和患者個(gè)人的意愿，就患者個(gè)人而言，當(dāng)然都希望在醫(yī)療保險(xiǎn)的賠付限額之內(nèi)享受盡可能多的醫(yī)療服務(wù)，而且我國(guó)有不少投保人有“如果繳了費(fèi)，用不完賠付額度就吃虧”的想法。所以被保險(xiǎn)人往往放棄“便宜”的治療方案而選擇“昂貴”的治療方案。事實(shí)上，對(duì)于治療方案的選擇并非越貴越好。這種形式的道德風(fēng)險(xiǎn)對(duì)于醫(yī)療費(fèi)用的影響非常大。（2）被保險(xiǎn)人的保險(xiǎn)欺詐行為。在商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)領(lǐng)域，保險(xiǎn)欺詐率一直居高不下，被保險(xiǎn)人故意制造假門診、假住院來(lái)騙取保險(xiǎn)公司的賠付，給保險(xiǎn)公司造成了巨大的損失。在我國(guó)，商業(yè)保險(xiǎn)公司在理賠的時(shí)候不易得到醫(yī)療機(jī)構(gòu)的配合，取證調(diào)查困難，難以制止被保險(xiǎn)人騙取保險(xiǎn)賠付的行為。

（二）醫(yī)療機(jī)構(gòu)的道德風(fēng)險(xiǎn)

來(lái)自醫(yī)療機(jī)構(gòu)的道德風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn)為醫(yī)療機(jī)構(gòu)的“過(guò)度供給”行為，也就是“小病大醫(yī)”和“開(kāi)大處方”等隨意加大醫(yī)療費(fèi)用的行為。從經(jīng)濟(jì)利益驅(qū)動(dòng)分析，醫(yī)療機(jī)構(gòu)和保險(xiǎn)人的目標(biāo)是不一致的。在傳統(tǒng)的按實(shí)際服務(wù)收費(fèi)制度下，醫(yī)療機(jī)構(gòu)的收入與它提供服務(wù)的多少成正比，為了追求更多的經(jīng)濟(jì)利益，醫(yī)療機(jī)構(gòu)自然愿意提供更多、更昂貴的醫(yī)療服務(wù)。很顯然，這和保險(xiǎn)人控制被保險(xiǎn)人過(guò)多的濫用醫(yī)療花費(fèi)的目標(biāo)是不一致的。來(lái)自醫(yī)療機(jī)構(gòu)的道德風(fēng)險(xiǎn)在很大程度上與“第三方支付”的制度設(shè)計(jì)有關(guān)，也就是醫(yī)療服務(wù)的費(fèi)用不是由被保險(xiǎn)人直接支付，而是由保險(xiǎn)人來(lái)買單。從心理上來(lái)講，患者（被保險(xiǎn)人）和醫(yī)生在交易過(guò)程中的感受都是“免費(fèi)的”。從被保險(xiǎn)人的角度來(lái)看，在保險(xiǎn)賠付額度范圍之內(nèi)，接受醫(yī)療服務(wù)都是免費(fèi)的；從醫(yī)療機(jī)構(gòu)的角度來(lái)看，在被保險(xiǎn)人出現(xiàn)過(guò)度消費(fèi)的同時(shí)，醫(yī)生及其所在醫(yī)療機(jī)構(gòu)都能夠得到更多的經(jīng)濟(jì)利益。因此，在這樣的機(jī)制下，被保險(xiǎn)人的過(guò)度消費(fèi)和醫(yī)療機(jī)構(gòu)的過(guò)度供給都是一種必然。在“第三方支付”制度下，醫(yī)生事實(shí)上既是被保險(xiǎn)人的人，也是保險(xiǎn)人的人，在這復(fù)雜的三角的委托—關(guān)系中，由于信息不對(duì)稱，保險(xiǎn)人根本無(wú)法全面掌握被保險(xiǎn)人的健康信息和醫(yī)療機(jī)構(gòu)的醫(yī)療信息，加上醫(yī)療服務(wù)的特殊性，保險(xiǎn)人很難有足夠的證據(jù)證明醫(yī)療機(jī)構(gòu)的過(guò)度供給行為。

三、商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)中道德風(fēng)險(xiǎn)的防范

（一）投保人道德風(fēng)險(xiǎn)的防范

遏制投保人道德風(fēng)險(xiǎn)較為有效的方式是建立醫(yī)療服務(wù)費(fèi)用的共付制。當(dāng)參保者分擔(dān)了部分醫(yī)療費(fèi)用后，相應(yīng)也加強(qiáng)了其醫(yī)療費(fèi)用成本意識(shí)，促使其關(guān)注醫(yī)療費(fèi)用，合理有效地使用醫(yī)療服務(wù)。而且，參保者對(duì)醫(yī)療服務(wù)的理性消費(fèi)客觀上也形成了一種對(duì)醫(yī)療機(jī)構(gòu)道德風(fēng)險(xiǎn)的制約機(jī)制。具體操作上可采用免賠條款、共保條款和保單限額等方法。通過(guò)醫(yī)療服務(wù)費(fèi)用的共付制將風(fēng)險(xiǎn)在投保人與保險(xiǎn)人之間進(jìn)行合理分擔(dān)，可以有效降低投保人產(chǎn)生道德風(fēng)險(xiǎn)的程度。

（二）醫(yī)療機(jī)構(gòu)的道德風(fēng)險(xiǎn)防范

目前，醫(yī)療費(fèi)用的控制已經(jīng)是世界性的難題，而在所有導(dǎo)致醫(yī)療費(fèi)用上漲的因素中，醫(yī)療機(jī)構(gòu)的道德風(fēng)險(xiǎn)可以說(shuō)是最重要的因素。醫(yī)療保險(xiǎn)費(fèi)用的支付方式從付費(fèi)的時(shí)間上來(lái)看，可分為預(yù)付制和后付制。雖然預(yù)付制可以降低醫(yī)療服務(wù)機(jī)構(gòu)的道德風(fēng)險(xiǎn)，但也有不足。另外保險(xiǎn)公司通過(guò)對(duì)醫(yī)療機(jī)構(gòu)提供給病人的醫(yī)療服務(wù)的審查，可以減少保險(xiǎn)公司與醫(yī)療機(jī)構(gòu)二者之間的信息不對(duì)稱程度，增加對(duì)醫(yī)療服務(wù)機(jī)構(gòu)提供醫(yī)療服務(wù)全過(guò)程的了解，在一定程度上抑制醫(yī)療服務(wù)機(jī)構(gòu)道德風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生。

在醫(yī)療機(jī)構(gòu)道德風(fēng)險(xiǎn)防范體系的構(gòu)建上，筆者認(rèn)為最為根本的問(wèn)題在于借鑒國(guó)外的經(jīng)驗(yàn)，改變我國(guó)目前的買單式醫(yī)療保險(xiǎn)模式，建立和發(fā)展管理型醫(yī)療保險(xiǎn)模式。買單式醫(yī)療保險(xiǎn)模式是我國(guó)商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)目前采用的經(jīng)營(yíng)模式。所謂買單式醫(yī)療保險(xiǎn)就是投保人向保險(xiǎn)公司繳納保險(xiǎn)費(fèi)后被保險(xiǎn)人到醫(yī)療服務(wù)提供者那里接受醫(yī)療服務(wù)，醫(yī)療服務(wù)提供者按照提供的醫(yī)療服務(wù)收費(fèi)，被保險(xiǎn)人付費(fèi)后用付費(fèi)憑據(jù)到保險(xiǎn)公司那里報(bào)銷索賠，保險(xiǎn)公司間接地按照醫(yī)療服務(wù)提供者的服務(wù)進(jìn)行付費(fèi)。買單式醫(yī)療保險(xiǎn)模式導(dǎo)致醫(yī)療服務(wù)和保險(xiǎn)服務(wù)是兩個(gè)獨(dú)立的過(guò)程，保險(xiǎn)公司作為支付醫(yī)療費(fèi)用的第三方，僅僅參與了保險(xiǎn)服務(wù)，沒(méi)有介入醫(yī)療服務(wù)，導(dǎo)致道德風(fēng)險(xiǎn)的控制無(wú)法得到醫(yī)療機(jī)構(gòu)的配合。因此，現(xiàn)有的買單式醫(yī)療保險(xiǎn)模式是導(dǎo)致保險(xiǎn)公司難以控制道德風(fēng)險(xiǎn)的根本原因。管理型醫(yī)療是把醫(yī)療服務(wù)的提供與提供醫(yī)療服務(wù)所需資金的供給結(jié)合起來(lái)的一種系統(tǒng)，通過(guò)保險(xiǎn)公司參股醫(yī)院或投資醫(yī)院及醫(yī)療費(fèi)用包干模式將保險(xiǎn)公司和醫(yī)療機(jī)構(gòu)形成利益共同體，就可以最大程度地避免被保險(xiǎn)人被動(dòng)受制于醫(yī)院、醫(yī)院與被保險(xiǎn)人合謀的道德風(fēng)險(xiǎn)。管理型醫(yī)療保險(xiǎn)是一種集醫(yī)療服務(wù)提供和經(jīng)費(fèi)管理為一體的醫(yī)療保險(xiǎn)模式，具體做法是將投保人交納給保險(xiǎn)公司的保費(fèi)的一定比例預(yù)先支付給醫(yī)院，然后由醫(yī)院完全承擔(dān)被保險(xiǎn)人的健康風(fēng)險(xiǎn)，醫(yī)療費(fèi)用超支的部分由醫(yī)院自己承擔(dān)，贏余歸醫(yī)院所有，從而達(dá)到控制醫(yī)療費(fèi)用的目的。

參考文獻(xiàn)：

[1]李飛，商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)領(lǐng)域的信息不對(duì)稱問(wèn)題研究，西南財(cái)經(jīng)大學(xué)碩士學(xué)位論文。

篇2

一、環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)及其道德風(fēng)險(xiǎn)

1.環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)概述

20世紀(jì)60年代以來(lái)，責(zé)任保險(xiǎn)被引入到環(huán)境保護(hù)與環(huán)境侵權(quán)救濟(jì)領(lǐng)域，逐步產(chǎn)生了環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)。即投保人依據(jù)保險(xiǎn)合同的規(guī)定向保險(xiǎn)公司交納相應(yīng)的保險(xiǎn)費(fèi)用，當(dāng)被保險(xiǎn)人因環(huán)境侵權(quán)而應(yīng)承擔(dān)損害賠償責(zé)任時(shí)，由保險(xiǎn)公司代其承擔(dān)部分或全部責(zé)任，支付法定數(shù)額的保險(xiǎn)金[1]。通過(guò)參加環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)，潛在的環(huán)境侵權(quán)加害者演變成環(huán)境侵權(quán)損害賠償責(zé)任的共同承擔(dān)者，當(dāng)發(fā)生侵權(quán)時(shí)，由這些共同承擔(dān)者負(fù)責(zé)某個(gè)成員造成的損害責(zé)任，侵權(quán)損害仍然是由這些直接使用、消費(fèi)環(huán)境的加害者負(fù)責(zé)。環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)賠償主體的替代性不僅緩解了巨額的環(huán)境侵權(quán)損害賠償與侵權(quán)者有限的承擔(dān)責(zé)任能力之間的矛盾，而且符合環(huán)境保護(hù)法中“污染者負(fù)擔(dān)”的一般原則[2]。環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)是環(huán)境保護(hù)法與保險(xiǎn)法契合的產(chǎn)物，也是法學(xué)與經(jīng)濟(jì)學(xué)在環(huán)境保護(hù)領(lǐng)域的成功結(jié)合。然而環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)屬于保險(xiǎn)的分支，只要涉及保險(xiǎn)，難免會(huì)出現(xiàn)道德風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題。環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)的出現(xiàn)難免使人們產(chǎn)生這樣的疑慮和擔(dān)憂：生產(chǎn)者會(huì)不會(huì)因?yàn)閰⒓恿谁h(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)而降低自身的注意義務(wù)，放松對(duì)環(huán)境破壞的警惕和預(yù)防，放任甚至故意制造環(huán)境侵權(quán)行為？這就是所謂環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)中的道德風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題。

2.環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)道德風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因分析

道德風(fēng)險(xiǎn)是指參與合同的雙方當(dāng)事人，占據(jù)信息優(yōu)勢(shì)的一方在使自身利益最大化的同時(shí)做出了不利于信息劣勢(shì)一方的行為，而且不承擔(dān)由此造成的全部后果。環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)的道德風(fēng)險(xiǎn)是指因?yàn)閰⒓迎h(huán)境責(zé)任保險(xiǎn),環(huán)境侵權(quán)行為的加害者很有可能采取使其自身利益最大化的自私行為從而導(dǎo)致環(huán)境侵權(quán)的惡性循環(huán)。因?yàn)橐坏┌l(fā)生環(huán)境侵權(quán)損害,加害者除了交納保險(xiǎn)費(fèi)用外無(wú)需付出任何代價(jià)或者付出極小的代價(jià)，便可以通過(guò)保險(xiǎn)合同將損害賠償責(zé)任轉(zhuǎn)嫁給保險(xiǎn)公司,其造成的損害與付出的代價(jià)不對(duì)等。保險(xiǎn)公司在為受害者提供經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償?shù)耐瑫r(shí)，也使被保險(xiǎn)的加害者從經(jīng)濟(jì)賠償責(zé)任中解脫出來(lái)，被保險(xiǎn)人就會(huì)保護(hù)懈怠，喪失盡到謹(jǐn)慎義務(wù)的動(dòng)力，導(dǎo)致在投保后環(huán)境侵權(quán)風(fēng)險(xiǎn)幾率提高。因?yàn)樾畔⒉粚?duì)稱，每一個(gè)投保的生產(chǎn)者都可能知道自己的環(huán)境侵權(quán)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生概率情況，而保險(xiǎn)公司并不清楚這些信息，這樣一來(lái)，高風(fēng)險(xiǎn)的生產(chǎn)者更傾向投保，保險(xiǎn)公司的出險(xiǎn)率和賠付率大大提高，最終會(huì)導(dǎo)致環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)市場(chǎng)的崩潰。因此，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)和保險(xiǎn)費(fèi)率的分類越細(xì)越好，但這對(duì)保險(xiǎn)公司和投保人都提出了較高的要求，此時(shí)逆向選擇問(wèn)題隨之而來(lái)[3]。如果保險(xiǎn)公司對(duì)規(guī)模不同、環(huán)境友好程度不同的生產(chǎn)者以相同的保險(xiǎn)費(fèi)率標(biāo)準(zhǔn)收取保險(xiǎn)費(fèi)時(shí)，那些規(guī)模相同但環(huán)境污染較嚴(yán)重的生產(chǎn)者并不需要支付更多的保險(xiǎn)費(fèi)、承擔(dān)更多的責(zé)任，環(huán)境友好型生產(chǎn)者實(shí)際上是為環(huán)境不友好型生產(chǎn)者承擔(dān)責(zé)任、分擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，這必然會(huì)引發(fā)不公平競(jìng)爭(zhēng),不利于抑制生產(chǎn)者的侵權(quán)行為，甚至可能導(dǎo)致生產(chǎn)者惡意侵權(quán)，引發(fā)道德風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)為其披上一層“防彈衣”后，出于趨利性的本性，生產(chǎn)者不再顧忌環(huán)境侵權(quán)可能導(dǎo)致的環(huán)境破壞問(wèn)題，對(duì)預(yù)防和重視環(huán)境侵權(quán)采取消極的態(tài)度，從而對(duì)環(huán)境保護(hù)產(chǎn)生不利的影響。信息不對(duì)稱所引起的道德風(fēng)險(xiǎn)存在于任何保險(xiǎn)中，也是環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)道德風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的最主要原因，除此之外，環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)的道德風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生還有其他原因。首先，保險(xiǎn)標(biāo)的的特殊性。環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)作為一種消極保險(xiǎn)，保險(xiǎn)的標(biāo)的是因環(huán)境侵權(quán)而應(yīng)承擔(dān)的侵權(quán)損害賠償和治理責(zé)任[4]。在投保時(shí)，環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)的標(biāo)的很難確定。環(huán)境侵權(quán)損害具有潛伏性和持續(xù)性，在環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)期間內(nèi)，環(huán)境侵權(quán)損害是否發(fā)生、何時(shí)發(fā)生、何地發(fā)生、后果具體是什么、損害程度大小等等都是不確定的，這使得環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)可能陷入道德困境，即因?yàn)檫@些的不確定，生產(chǎn)者長(zhǎng)期的侵權(quán)風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任已經(jīng)轉(zhuǎn)嫁出去，就可能對(duì)環(huán)境侵權(quán)不會(huì)采取過(guò)多的預(yù)防和治理措施，削弱了環(huán)境保護(hù)的意識(shí)。其次，環(huán)境侵權(quán)加害者與直接受害的不對(duì)稱性。出于強(qiáng)大的趨利本性，生產(chǎn)者作為環(huán)境資源的直接使用者，在巨大的經(jīng)濟(jì)利益與付出較小成本的誘惑下，極易做出環(huán)境侵權(quán)行為。然而，環(huán)境侵權(quán)行為產(chǎn)生的不利影響卻大部分直接作用于他人。如工廠向河流違法直排污水，直接受害者是河流、土壤、地下水、河流中的生物以及沿岸的居民。正是因?yàn)楹芏喹h(huán)境侵權(quán)行為短時(shí)間內(nèi)對(duì)加害者并沒(méi)有產(chǎn)生不利影響或者產(chǎn)生的不利影響在由此獲得的利益面前沖銷殆盡，即使是參加了環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)，生產(chǎn)者也很容易產(chǎn)生“反正受污染的也不是我”的心理，其所交納的保費(fèi)和承擔(dān)的責(zé)任在利益的誘惑下也不足稱道了。再次，生產(chǎn)者的認(rèn)識(shí)誤區(qū)和僥幸心理。環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)作為一種較為新興的事物，生產(chǎn)者對(duì)其基礎(chǔ)和本質(zhì)缺乏足夠認(rèn)識(shí)。當(dāng)支付保險(xiǎn)費(fèi)后卻沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生時(shí)，生產(chǎn)者就有可能產(chǎn)生僥幸心理，認(rèn)為自己的環(huán)境侵權(quán)行為不會(huì)被發(fā)現(xiàn)，從而可以通過(guò)謊報(bào)損失或者消極履行保證義務(wù)等方式從保險(xiǎn)公司獲得額外收益，產(chǎn)生道德風(fēng)險(xiǎn)。最后，環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)的保險(xiǎn)標(biāo)的的特殊性和復(fù)雜性要求保險(xiǎn)公司具有較高的經(jīng)營(yíng)管理水平。對(duì)于承保過(guò)程中的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和預(yù)測(cè)、投保生產(chǎn)者的評(píng)估和監(jiān)督、風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生時(shí)投保人的心理態(tài)度、義務(wù)的履行情況、理賠時(shí)的損失評(píng)估等，均要求保險(xiǎn)公司有很強(qiáng)的業(yè)務(wù)水平和相關(guān)的專業(yè)素養(yǎng)。由于我國(guó)實(shí)施環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)的經(jīng)驗(yàn)遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠，保險(xiǎn)公司對(duì)投保人的選擇、評(píng)估、監(jiān)督等都缺乏足夠的經(jīng)驗(yàn)以至于不能很好的防范投保人道德風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。

二、環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)中道德風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)部預(yù)防措施

1.優(yōu)化提升保險(xiǎn)公司內(nèi)部環(huán)境和水平

保險(xiǎn)業(yè)在我國(guó)的發(fā)展歷程較短，發(fā)展速度較快，這也導(dǎo)致了國(guó)內(nèi)保險(xiǎn)公司在從事保險(xiǎn)業(yè)務(wù)時(shí)主要注重保險(xiǎn)市場(chǎng)的占有率和保費(fèi)規(guī)模，將實(shí)現(xiàn)保費(fèi)業(yè)務(wù)量這種績(jī)效指標(biāo)作為單一的硬性考核指標(biāo)用以考量職位升遷、獎(jiǎng)勵(lì)發(fā)放等。只注重業(yè)務(wù)數(shù)量，忽略質(zhì)量為道德風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生埋下了隱患。環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)的保險(xiǎn)標(biāo)的特殊，它事關(guān)人類賴以生存的生態(tài)環(huán)境。從事環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)的保險(xiǎn)公司應(yīng)將環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)與其他責(zé)任保險(xiǎn)區(qū)別對(duì)待。保險(xiǎn)公司在從事環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)業(yè)務(wù)時(shí)應(yīng)當(dāng)取消績(jī)效指標(biāo)，認(rèn)真核保，加強(qiáng)保單甄別工作，最大程度上為環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)創(chuàng)造良好環(huán)境。此外，培養(yǎng)并提高環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)從業(yè)人員素質(zhì)，提升業(yè)務(wù)員水平，評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)，引導(dǎo)客戶選擇合適保單也是非常重要的。

2.設(shè)計(jì)合理的環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)合同

制定完善合理的環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)合同可以降低環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)市場(chǎng)中的道德風(fēng)險(xiǎn)[5]。明確環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)的承保范圍，可保利益和價(jià)值。道德風(fēng)險(xiǎn)，主要是對(duì)生產(chǎn)者故意制造或者放任的損害而言，環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)對(duì)故意侵權(quán)行為造成的損害，或者在損害發(fā)生時(shí)采取放任甚至故意的態(tài)度導(dǎo)致?lián)p害擴(kuò)大的情況跨不予承保，設(shè)定合理的除外責(zé)任，這樣就排除了最大的道德風(fēng)險(xiǎn)。在發(fā)生環(huán)境侵權(quán)事故后，參加環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)的生產(chǎn)者等請(qǐng)求履行責(zé)任保險(xiǎn)合同時(shí)，必須在合同規(guī)定的可保利益的范圍或價(jià)值內(nèi)，對(duì)超過(guò)部分，保險(xiǎn)公司不予賠償。這樣可以有效地避免濫用環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)的行為或超額保險(xiǎn)、重復(fù)保險(xiǎn)行為，還可阻礙故意或不盡義務(wù)情況下導(dǎo)致的環(huán)境侵權(quán)行為的發(fā)生[6]。環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)合同可以利用保費(fèi)與以往的索賠情況記錄和環(huán)境侵權(quán)記錄掛鉤的保險(xiǎn)費(fèi)率措施等來(lái)降低道德風(fēng)險(xiǎn)，并在保險(xiǎn)合同中規(guī)定免賠額。環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)一般都適用無(wú)過(guò)錯(cuò)責(zé)任原則，也就是說(shuō)，一旦發(fā)生環(huán)境侵權(quán)，啟動(dòng)保險(xiǎn)事由，只要不排除生產(chǎn)者有故意或者重大過(guò)失的行為，保險(xiǎn)公司對(duì)環(huán)境侵權(quán)造成的損失都要承擔(dān)保險(xiǎn)義務(wù)。而免賠額提高了被保險(xiǎn)的生產(chǎn)者疏于管理和實(shí)施道德危險(xiǎn)行為的成本，使其謹(jǐn)慎行事的邊際收益或不謹(jǐn)慎行事的邊際成本為正值。出于對(duì)自身利益的考慮，生產(chǎn)者必然會(huì)加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防范，避免損失發(fā)生，從而緩解道德風(fēng)險(xiǎn)的危害程度，也提高了自身的形象。設(shè)定免賠額還可以提高保險(xiǎn)公司的理賠門檻，減少替一些污染小作坊的頻繁理賠，降低經(jīng)營(yíng)成本，從而降低保險(xiǎn)費(fèi)率，吸引低風(fēng)險(xiǎn)水平的生產(chǎn)者參加保險(xiǎn)，提高生產(chǎn)者對(duì)環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)的需求。通過(guò)對(duì)不同情況的生產(chǎn)者設(shè)定不同的保險(xiǎn)費(fèi)率、免賠額、保險(xiǎn)期間，賠償標(biāo)準(zhǔn)等等來(lái)規(guī)范環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)市場(chǎng)。由于環(huán)境危害的潛伏性、累積性的特點(diǎn)，為了更好的保護(hù)環(huán)境，保護(hù)受害人的利益，防止道德風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生，可以在保險(xiǎn)合同中設(shè)置“日落條款”（sunsetclause）。日落條款是指保險(xiǎn)合同中約定的部分或全部條款終止失效的日期，也就是說(shuō)在保險(xiǎn)合同的有效期間內(nèi)發(fā)生對(duì)被保險(xiǎn)人的環(huán)境責(zé)任索賠事件，保險(xiǎn)公司才承擔(dān)保險(xiǎn)責(zé)任[7]。這樣一來(lái)，可以有效防止參加環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)的生產(chǎn)者依賴環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)從而降低其自身的注意與防范義務(wù)，平衡保險(xiǎn)公司與受害者的利益。環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)合同中還應(yīng)規(guī)定保險(xiǎn)公司對(duì)投保生產(chǎn)者的監(jiān)管[8]。承保前，應(yīng)對(duì)生產(chǎn)者進(jìn)行詳細(xì)的、科學(xué)的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，對(duì)其營(yíng)業(yè)的行政許可、生產(chǎn)類型、規(guī)模、設(shè)備、周邊環(huán)境、安全措施、有無(wú)環(huán)境侵權(quán)歷史等做周全考慮，限制其從事高危險(xiǎn)環(huán)境侵權(quán)行為，并建立該生產(chǎn)者的環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)檔案，該檔案可以查閱并與環(huán)境道德評(píng)價(jià)制度相掛鉤，供其他保險(xiǎn)公司和相關(guān)環(huán)境利益人參考。承保后，保險(xiǎn)公司應(yīng)不定期對(duì)投保生產(chǎn)者進(jìn)行環(huán)境安全檢查，對(duì)在保險(xiǎn)期間內(nèi)采用清潔生產(chǎn)，提高安全措施的生產(chǎn)者在后續(xù)的保險(xiǎn)費(fèi)率、免賠額、保險(xiǎn)期間等上可以做適當(dāng)合理的放寬優(yōu)惠；對(duì)存在明顯環(huán)境隱患，經(jīng)保險(xiǎn)公司提出拒不改進(jìn)的，保險(xiǎn)公司可以拒絕續(xù)保，引發(fā)的環(huán)境侵權(quán)，保險(xiǎn)公司有理由認(rèn)為生產(chǎn)者主觀上存在重大過(guò)失甚至故意，可由此啟動(dòng)合理的除外責(zé)任，已達(dá)到控制道德風(fēng)險(xiǎn)的目的。

3.對(duì)參保者采取道德評(píng)價(jià)制度，并引導(dǎo)其遵守誠(chéng)實(shí)信用原則

道德風(fēng)險(xiǎn)的控制與避免離不開(kāi)道德的堅(jiān)守。丁斯代爾（W·A·Dinsdale）認(rèn)為：“道德風(fēng)險(xiǎn)主要涉及提出者的誠(chéng)意,因此取決于他的個(gè)人品質(zhì)和商業(yè)道德，基本的一點(diǎn)是，被保險(xiǎn)人在和保險(xiǎn)人交往中應(yīng)認(rèn)真的以誠(chéng)相待,其慎重的程度應(yīng)和未參加保險(xiǎn)時(shí)一樣。”生產(chǎn)者在生產(chǎn)過(guò)程中是否能夠兼顧環(huán)境保護(hù)，對(duì)環(huán)境侵權(quán)行為采取預(yù)防和補(bǔ)救措施，是評(píng)價(jià)其是否具有道德的一個(gè)重要標(biāo)準(zhǔn)。可以針對(duì)環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)配套設(shè)計(jì)出參保生產(chǎn)者道德積分制度。即對(duì)于環(huán)境侵權(quán)行為，生產(chǎn)者始終堅(jiān)持最大誠(chéng)信原則，并采取了及時(shí)、全面的預(yù)防措施，對(duì)于污染和侵權(quán)損害結(jié)果及時(shí)采取補(bǔ)救措施，以及出險(xiǎn)率低于正常同類生產(chǎn)者的生產(chǎn)者，應(yīng)當(dāng)給予他們積極的道德評(píng)價(jià)。在對(duì)得到積極道德評(píng)價(jià)的生產(chǎn)者造成的侵權(quán)損害由環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)代替其賠付時(shí)可以適當(dāng)合理的放寬條件。相反，對(duì)于沒(méi)有盡到最大誠(chéng)信原則且不積極采取措施預(yù)防和補(bǔ)救侵害行為的產(chǎn)生及造成損害后果的生產(chǎn)者，以及出險(xiǎn)率明顯高于同類生產(chǎn)者且又無(wú)合理正當(dāng)理由的，應(yīng)給予他們消極的道德評(píng)價(jià)，可以采取相應(yīng)的如提高保險(xiǎn)費(fèi)率、提高免賠額、縮短保險(xiǎn)期間、拒絕續(xù)保等懲罰性措施。這里的評(píng)價(jià)可以采取量化的道德積分來(lái)做到明確和細(xì)化。降低和避免環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)的道德風(fēng)險(xiǎn)，投保的生產(chǎn)者應(yīng)負(fù)有誠(chéng)實(shí)信用的義務(wù)[9]。至少應(yīng)包括兩點(diǎn)，其一，投保的生產(chǎn)者的如實(shí)告知義務(wù)。因?yàn)榄h(huán)境責(zé)任相比較其他法律責(zé)任而言，具有更大的不確定性，保險(xiǎn)公司在承保環(huán)境責(zé)任風(fēng)險(xiǎn)時(shí)一般都會(huì)謹(jǐn)慎的限定保險(xiǎn)范圍，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)做出慎重評(píng)估[10]。因此，對(duì)于承保的環(huán)境責(zé)任風(fēng)險(xiǎn)有關(guān)的重要事項(xiàng)，如經(jīng)營(yíng)活動(dòng)可能造成的環(huán)境侵權(quán)事件，以往的環(huán)境侵權(quán)記錄等作為投保人的生產(chǎn)者應(yīng)該如實(shí)、主動(dòng)告知。保險(xiǎn)公司在合理范圍內(nèi)予以詢問(wèn)的，投保的生產(chǎn)者或被保險(xiǎn)人必須如實(shí)告知。不履行如實(shí)告知義務(wù)的，保險(xiǎn)公司有權(quán)解除保險(xiǎn)合同；因不履行如實(shí)告知義務(wù)而產(chǎn)生的環(huán)境責(zé)任，保險(xiǎn)公司不承擔(dān)保險(xiǎn)責(zé)任。其二，投保的生產(chǎn)者或被保險(xiǎn)人切實(shí)履行保證義務(wù)。理賠事由的啟動(dòng)，與投保人或被保險(xiǎn)人在保險(xiǎn)期間的行為有著密切的關(guān)系，因此，其應(yīng)在保險(xiǎn)期間內(nèi)遵循在保險(xiǎn)合同中做出的各項(xiàng)保證，對(duì)于保險(xiǎn)合同中沒(méi)有明確規(guī)定或者規(guī)定不明的，但根據(jù)習(xí)慣或行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)、操守應(yīng)當(dāng)遵守的基本義務(wù)，也應(yīng)遵守。否則保險(xiǎn)公司可以解除保險(xiǎn)合同。此外，對(duì)于解決信息不對(duì)稱，還可采取信息付費(fèi)的方法。即讓擁有信息優(yōu)勢(shì)的一方享有一定的信息租金，保證其隱瞞信息所帶來(lái)的利益不大于其披露信息所帶來(lái)的利益。如果甲企業(yè)與某保險(xiǎn)公司簽訂環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)合同，但該合同并不能夠或者并不必然能夠使甲企業(yè)獲得利益，或刺激其利益最大化，甚至對(duì)甲來(lái)說(shuō)簽訂該合同最終成為一種負(fù)效用，此時(shí)，甲企業(yè)極有可能利用自己的信息優(yōu)勢(shì)降低其努力程度，從而損害保險(xiǎn)公司的利益。所以通過(guò)對(duì)這類信息的付費(fèi)制度，有利于投保環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)的生產(chǎn)者最大程度上“說(shuō)實(shí)話”披露信息，并最大程度上“干實(shí)事”努力降低風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生，達(dá)到資源的次優(yōu)化配置。但是，這種信息激勵(lì)制度并不建議過(guò)多采用，因?yàn)槭紫冗@種制度并不能完全解決信息不對(duì)稱帶來(lái)的道德風(fēng)險(xiǎn)。其次，加重了保險(xiǎn)公司的負(fù)擔(dān)。最后投保的生產(chǎn)者的誠(chéng)信義務(wù)是其投保環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)所必須擔(dān)負(fù)的，是從事對(duì)環(huán)境有侵權(quán)風(fēng)險(xiǎn)的行為所必須要承擔(dān)的，應(yīng)當(dāng)盡可能的引導(dǎo)和強(qiáng)調(diào)投保生產(chǎn)者履行他的義務(wù)。

三、環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)中道德風(fēng)險(xiǎn)的外部預(yù)防措施

1.加快環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)立法

目前，我國(guó)并沒(méi)有出臺(tái)有關(guān)環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)方面的完善、明確的法律法規(guī)。應(yīng)當(dāng)在《保險(xiǎn)法》中獨(dú)立規(guī)定環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)，這是因?yàn)榄h(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)具有特殊性，使得其與《保險(xiǎn)法》并不完全貼合，不宜籠統(tǒng)歸為財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)或責(zé)任保險(xiǎn)的范疇。另外，還需在《環(huán)境保護(hù)法》和其他相應(yīng)的法律法規(guī)中明確環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)。環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)是環(huán)境保護(hù)與責(zé)任保險(xiǎn)的結(jié)合，其必然需要《保險(xiǎn)法》和《環(huán)境保護(hù)法》雙管齊下的管控。此外，國(guó)家還應(yīng)依據(jù)法律法規(guī)的規(guī)定，制定相應(yīng)的環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)規(guī)則和與之相適應(yīng)的環(huán)境侵權(quán)糾紛處理機(jī)制。我國(guó)應(yīng)借鑒環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)較為成熟化國(guó)家的經(jīng)驗(yàn)，綜合自身實(shí)際情況，加緊環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)立法進(jìn)程和試點(diǎn)推進(jìn)。以立法的形式強(qiáng)制部分對(duì)環(huán)境高風(fēng)險(xiǎn)生產(chǎn)者投保環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)。如果純粹推行任意的環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)，在目前的情況下，顯然不利于保護(hù)受害者。而如果即刻全面實(shí)行強(qiáng)制責(zé)任保險(xiǎn)，則會(huì)剝奪部分污染較輕生產(chǎn)者的選擇權(quán)，加重其負(fù)擔(dān)，很有可能打擊其生產(chǎn)的積極性。所以，目前我國(guó)實(shí)行政府強(qiáng)制與政府引導(dǎo)相結(jié)合的模式更為合適，一方面立法對(duì)環(huán)境高風(fēng)險(xiǎn)行業(yè)采取強(qiáng)制參加環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)；另一方面，對(duì)其他污染程度較輕的行業(yè)或已采取清潔生產(chǎn)等有效環(huán)保措施的環(huán)境友好型生產(chǎn)者，通過(guò)積極引導(dǎo)和優(yōu)惠條件，促使其自愿購(gòu)買環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)，逐步推廣環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)。

2.利用相關(guān)金融衍生產(chǎn)品彌補(bǔ)環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)的局限

隨著金融市場(chǎng)快速發(fā)展，金融工具在環(huán)境保護(hù)方面所做的嘗試越來(lái)越頻繁。保險(xiǎn)公司在經(jīng)營(yíng)環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)時(shí)，理論上可以選擇在期貨市場(chǎng)對(duì)沖相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)，如排污權(quán)期貨交易，或者將各種環(huán)境侵權(quán)風(fēng)險(xiǎn)以指數(shù)的形式代替，并根據(jù)這些指數(shù)設(shè)計(jì)相關(guān)的以期貨方式交易的金融衍生品。期貨投資基金和期貨經(jīng)紀(jì)等金融機(jī)構(gòu)為廣大中小生產(chǎn)者提供了進(jìn)入期貨交易市場(chǎng)的機(jī)會(huì)，交易者可以通過(guò)將客觀上對(duì)其生產(chǎn)造成有利或不利影響的因素與環(huán)境侵權(quán)風(fēng)險(xiǎn)指數(shù)的相關(guān)性量化，通過(guò)遠(yuǎn)期交易的方式在一定程度上發(fā)揮購(gòu)買者對(duì)出售者的監(jiān)督、融資作用，形成由交易購(gòu)買方、中介機(jī)構(gòu)、商進(jìn)行監(jiān)督的模式，降低僅靠保險(xiǎn)公司的監(jiān)督成本，以較少風(fēng)險(xiǎn)抵擋發(fā)生巨額賠付時(shí)保險(xiǎn)公司所面臨的困境。當(dāng)然，就目前來(lái)說(shuō)，利用期貨等金融衍生產(chǎn)品來(lái)進(jìn)行此方面的嘗試少之又少，其運(yùn)作規(guī)程和實(shí)踐性還需要認(rèn)真論證。

3.完善環(huán)境信息披露制度，幫助保險(xiǎn)公司評(píng)估、監(jiān)督、改進(jìn)投保企業(yè)的環(huán)境侵權(quán)風(fēng)險(xiǎn)

披露企業(yè)環(huán)境信息，這是企業(yè)環(huán)境責(zé)任社會(huì)化的必然要求。作為企業(yè)一方也希望由此來(lái)獲得投資者的信任和支持，提高其在市場(chǎng)的價(jià)值，這也有利于激勵(lì)環(huán)境保護(hù)行為，提升企業(yè)環(huán)保形象。而對(duì)于信息不對(duì)稱引發(fā)的道德風(fēng)險(xiǎn)行為，此時(shí)最佳的辦法就是披露信息使其對(duì)稱。因此完善環(huán)境信息披露制度尤為重要。應(yīng)當(dāng)建立健全環(huán)境會(huì)計(jì)行為規(guī)范標(biāo)準(zhǔn)，統(tǒng)一規(guī)范環(huán)境會(huì)計(jì)核算的對(duì)象及信息披露形式。將涉及環(huán)境的內(nèi)容列入會(huì)計(jì)要素，必須披露，增加其強(qiáng)制性。采取定期披露和臨時(shí)披露等靈活披露方式，對(duì)企業(yè)的環(huán)境方針、環(huán)保措施、環(huán)境管理制度、環(huán)境影響、環(huán)境業(yè)績(jī)、環(huán)境資產(chǎn)、環(huán)境負(fù)債等進(jìn)行披露。此外對(duì)于企業(yè)環(huán)境信息的披露應(yīng)該有專業(yè)、獨(dú)立的機(jī)構(gòu)進(jìn)行審計(jì)，保證披露信息的質(zhì)量，使保險(xiǎn)公司在與投保環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)的企業(yè)簽訂合同前和合同存續(xù)期間內(nèi)能夠獲得真實(shí)信息，有利于保險(xiǎn)公司對(duì)企業(yè)環(huán)境侵權(quán)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行了解、評(píng)估和監(jiān)督，預(yù)防道德風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。

四、結(jié)語(yǔ)

篇3

【關(guān)鍵詞】體育勞務(wù)市場(chǎng)逆向選擇道德風(fēng)險(xiǎn)

1逆向選擇的基本定義

在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)學(xué)中，逆向選擇的含義是，由于信息不完全或信息不對(duì)稱，在市場(chǎng)交易過(guò)程中，交易主體在進(jìn)行決策的時(shí)候不知道交易對(duì)象的類型和性質(zhì)，導(dǎo)致交易的無(wú)效率。人們?cè)谶M(jìn)行市場(chǎng)交易時(shí)，非常重視產(chǎn)品的質(zhì)量。但在很多情況下，賣主能真正了解自己產(chǎn)品的質(zhì)量，而買主不了解產(chǎn)品的真實(shí)質(zhì)量。這樣，那些質(zhì)量差的產(chǎn)品（次品）的賣主就有動(dòng)機(jī)“隱藏”有關(guān)產(chǎn)品質(zhì)量的信息。在上述市場(chǎng)中，盡管所發(fā)生的逆向選擇行為都是市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的必然結(jié)果，但是這種行為或者導(dǎo)致交易風(fēng)險(xiǎn)的提高，或者導(dǎo)致交易的無(wú)效率。不論哪一種結(jié)果，都使得帕累托最優(yōu)不能實(shí)現(xiàn)，甚至導(dǎo)致市場(chǎng)交易不可能發(fā)生。

1.1體育勞務(wù)市場(chǎng)概念的界定

體育勞務(wù)市場(chǎng)，主要內(nèi)容是利用國(guó)際體育交流的形式，對(duì)運(yùn)動(dòng)員和教練員進(jìn)行勞務(wù)輸出，在國(guó)內(nèi)進(jìn)行職業(yè)體育俱樂(lè)部之間的運(yùn)動(dòng)員有償轉(zhuǎn)會(huì)。這是國(guó)內(nèi)對(duì)體育勞務(wù)市場(chǎng)的定義。由于體育勞務(wù)市場(chǎng)中發(fā)生交易的雙方主要是雇主和雇員，而發(fā)生交易無(wú)效率或低效率主要是以下兩種情況。

1.2國(guó)外體育勞務(wù)市場(chǎng)中的逆向選擇現(xiàn)象

如美國(guó)籃球聯(lián)盟薪金封頂體制下導(dǎo)致的逆向選擇。NBA新勞資協(xié)議最終簽訂，新協(xié)議中的球隊(duì)工資上限是4950萬(wàn)美元，比上賽季高出了563萬(wàn)美元。盡管比上個(gè)賽季高出563萬(wàn)美元，但工資仍然是封頂?shù)模坏┣蜿?duì)工資總額超過(guò)工資帽上限，聯(lián)盟將征收奢侈稅，工資總額一旦超過(guò)6170萬(wàn)美元，超出的部分將按1比1征稅。對(duì)于那些工資總額接近工資上限的球隊(duì)來(lái)說(shuō)，選擇球員就不全是以該球員的技術(shù)水平為唯一的尺度了，在聯(lián)盟薪金約束下迫使有些球隊(duì)要考慮球員的年薪情況。新賽季中達(dá)拉斯小牛隊(duì)裁掉了全明星后衛(wèi)芬利，顯然從球隊(duì)的技術(shù)水平來(lái)講，職業(yè)生涯平均每場(chǎng)送出3.7次助攻，得分19分的芬利，在球場(chǎng)上的作用遠(yuǎn)非被魔術(shù)拋棄的克里斯蒂能替代的。但在全隊(duì)工資已經(jīng)逼近工資上限的前提下，小牛隊(duì)不得不忍痛割愛(ài)，用年薪更低的（300萬(wàn)美元）克里斯蒂來(lái)代替芬利。顯然對(duì)于小牛隊(duì)的老板來(lái)說(shuō)，雇傭成本更高的芬利會(huì)導(dǎo)致被征收奢侈稅的風(fēng)險(xiǎn)，而雇用價(jià)格低廉的克里斯蒂就不會(huì)遭遇類似的風(fēng)險(xiǎn)。在芬利和克里斯蒂兩個(gè)雇員中，水平更高的芬利在競(jìng)爭(zhēng)中輸給了比他水平差的克里斯蒂，市場(chǎng)交易的結(jié)果使得優(yōu)勝劣汰的原則被違背，水平差的球員較水平好的球員更容易被交易。

1.3新球員聘用過(guò)程中的逆向選擇

由于信息的不對(duì)稱，難以避免在受聘過(guò)程中出現(xiàn)逆向選擇。在球員招聘過(guò)程中，球隊(duì)只能通過(guò)該球員以往的比賽錄像、面試和體檢來(lái)獲得對(duì)方的信息。但對(duì)要招聘球員能否適應(yīng)本隊(duì)的戰(zhàn)術(shù)打法，實(shí)際的適應(yīng)能力，工作熱情及長(zhǎng)期的打算都沒(méi)有了解。相對(duì)而言，球員對(duì)自己的能力、水平、偏好都不是十分了解，同時(shí)對(duì)所去球隊(duì)的情況也是十分了解。球隊(duì)只知道球員的平均能力。在實(shí)際的交易過(guò)程中，信息是不對(duì)稱的。越來(lái)越多的高能力球員會(huì)被逐出競(jìng)爭(zhēng)，如此下去形成了低水平球員對(duì)高水平球員的驅(qū)逐。這也就出現(xiàn)了對(duì)新球員雇傭過(guò)程的逆向選擇。

2解決對(duì)策

2.1建立健全的球員儲(chǔ)備和識(shí)別機(jī)制

國(guó)外著名俱樂(lè)部都有完善的球員培養(yǎng)體系，在揚(yáng)名整個(gè)歐洲的西甲聯(lián)賽20支隊(duì)伍里，除了塞爾塔隊(duì)（但其二隊(duì)也有前皇馬球員），每支球隊(duì)均有隊(duì)員曾經(jīng)身穿皇馬的純白球衣。皇馬擁有全西班牙最好的青少年球員培訓(xùn)體系，其超人一等的訓(xùn)練培養(yǎng)選拔體制即使放在世界范圍內(nèi)來(lái)看，也是無(wú)可挑剔的。大量足球球員的成長(zhǎng)收獲，最大的受益人還是皇馬自己。

2.2使球員個(gè)人信息變成公共信息降低交易成本

在各個(gè)俱樂(lè)部的培養(yǎng)體系中，各球隊(duì)隨時(shí)對(duì)球員信息、傷病、成長(zhǎng)和身體狀況進(jìn)行更新，一旦各球隊(duì)對(duì)球員有需求的時(shí)候可以對(duì)該球員的情況做出正確的評(píng)估，并可以節(jié)省對(duì)球員考察的成本。

3球員雇用過(guò)程中的道德風(fēng)險(xiǎn)分析

“道德風(fēng)險(xiǎn)”問(wèn)題源于保險(xiǎn)市場(chǎng)。保險(xiǎn)公司與投保人簽訂合約時(shí)無(wú)法知道投保人的真實(shí)情況和行為。一旦投保人保險(xiǎn)后，他們往往不像以往那樣仔細(xì)看管家中的財(cái)產(chǎn)了。正是因?yàn)楸ｋU(xiǎn)俱樂(lè)部無(wú)法觀察到人們投保后的防災(zāi)行為而產(chǎn)生“隱蔽行為”，面臨著人們松懈責(zé)任甚至可能采取“不道德”行為而引致?lián)p失。這就是“道德風(fēng)險(xiǎn)”。

“道德風(fēng)險(xiǎn)”的產(chǎn)生并由此給球隊(duì)帶來(lái)種種不利影響，歸根到底是因?yàn)榍蜿?duì)對(duì)球員的激勵(lì)和約束機(jī)制不健全、不完善，缺乏效率。我們主要通過(guò)以下幾個(gè)方面解決這一問(wèn)題。

3.1激勵(lì)機(jī)制建設(shè)

從委托—理論的角度看，激勵(lì)的含義是委托人（球隊(duì)）為了達(dá)到自己的目標(biāo)所采取的誘使具有私人信息的人（球員）按其自利性要求做出的行動(dòng)符合該目標(biāo)。從國(guó)內(nèi)外球隊(duì)管理實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)來(lái)看，有效的球員激勵(lì)機(jī)制主要包括三個(gè)方面的內(nèi)容：:

（1）對(duì)球員的經(jīng)濟(jì)利益激勵(lì)。這主要包括績(jī)效工資、肖像權(quán)、簽字費(fèi)等方面的內(nèi)容。

（2）對(duì)球員的精神激勵(lì)。精神激勵(lì)主要是通過(guò)滿足球員自我實(shí)現(xiàn)等高層次需要來(lái)激勵(lì)球員的。

（3）對(duì)球員的球隊(duì)文化激勵(lì)。通過(guò)球隊(duì)文化建設(shè)，提高球員對(duì)球隊(duì)的忠誠(chéng)度，激勵(lì)球員的獻(xiàn)身精神。

3.2約束機(jī)制建設(shè)

球隊(duì)治理結(jié)構(gòu)中，激勵(lì)機(jī)制必須與約束機(jī)制并行。約束機(jī)制主要有內(nèi)部約束和外部約束。

（1）內(nèi)部約束主要包括俱樂(lè)部的章程約束、合同約束、偏好約束等。

（2）外部約束主要有法律約束、道德約束、市場(chǎng)約束和輿論約束等。

4結(jié)論

職業(yè)體育勞務(wù)市場(chǎng)上出現(xiàn)逆向選擇和道德風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題絕非偶然，為了克服其中的問(wèn)題，在體育俱樂(lè)部和勞務(wù)市場(chǎng)上需要體制上的變革，在體育勞務(wù)市場(chǎng)上規(guī)范交易主體權(quán)利和義務(wù)，對(duì)交易雙方信息進(jìn)行實(shí)時(shí)開(kāi)放，建立透明、誠(chéng)信、穩(wěn)定的交易規(guī)范。從整個(gè)經(jīng)濟(jì)大環(huán)境出發(fā)，結(jié)合體育產(chǎn)業(yè)的特殊情形上把握體育勞務(wù)市場(chǎng)上的交易，盡量在交易中減少逆向選擇和道德風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。

參考文獻(xiàn)：

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篇4

這會(huì)導(dǎo)致注冊(cè)會(huì)計(jì)師不能滿足驗(yàn)資業(yè)務(wù)需求的問(wèn)題。為此，我們認(rèn)為逃避驗(yàn)資業(yè)務(wù)不是解決問(wèn)題的最佳方法，問(wèn)題的關(guān)鍵是如何提高驗(yàn)資質(zhì)量，合理規(guī)避驗(yàn)資風(fēng)險(xiǎn)。

事項(xiàng)1：自然人甲、乙、丙、丁共同出資組建A有限責(zé)任公司，合同規(guī)定甲、乙、丙、丁分別出資人民幣25，000元，各占注冊(cè)資本的25%。注冊(cè)會(huì)計(jì)師實(shí)施了必要的審驗(yàn)程序，即向銀行函證，核對(duì)函證、銀行對(duì)賬單和進(jìn)賬單是否一致，檢查進(jìn)賬單真?zhèn)魏鸵厥欠裢陚洌忩?yàn)了注明投資款10萬(wàn)元的進(jìn)賬單。

分析：注冊(cè)會(huì)計(jì)師對(duì)該事項(xiàng)的審驗(yàn)符合《獨(dú)立審計(jì)實(shí)務(wù)公告1號(hào)一驗(yàn)資》及其規(guī)范指南的要求，但為了避免：(1)各個(gè)自然人之間代為出資而引起的權(quán)責(zé)糾紛。注冊(cè)會(huì)計(jì)師取得的進(jìn)賬單上顯示的是各出資者繳款的匯總金額，不能反映各個(gè)投資人實(shí)際出資情況，如果某個(gè)出資人如丙方?jīng)]有資金，私下協(xié)議由其他出資人代為墊付，這在注冊(cè)會(huì)計(jì)師取得的證據(jù)中沒(méi)有辦法得知，并且在各個(gè)出資人擬設(shè)立公司的良好關(guān)系下，他們也不會(huì)把實(shí)情告訴注冊(cè)會(huì)計(jì)師。但一旦出資人之間出現(xiàn)矛盾，其權(quán)責(zé)無(wú)法私下調(diào)和需要司法介入時(shí)，代為出資方可能會(huì)控告注冊(cè)會(huì)計(jì)師驗(yàn)資報(bào)告不實(shí)，因?yàn)閷?shí)際情況是丙方?jīng)]有出資;(2)出資人用借款出資，取得驗(yàn)資報(bào)告拿到營(yíng)業(yè)執(zhí)照后，立即抽逃資本還債。注冊(cè)會(huì)計(jì)師還應(yīng)關(guān)注和取得以下證據(jù)：(l)證明各個(gè)自然人經(jīng)濟(jì)狀況的資料;(2)由各個(gè)出資人、被審驗(yàn)單位簽名蓋章的出資人貨幣出資清單。如果某一出資人的經(jīng)濟(jì)狀況不能保證其貨幣出資，注冊(cè)會(huì)計(jì)師應(yīng)謹(jǐn)慎出具驗(yàn)資報(bào)告;如果存在代為出資的情況，注冊(cè)會(huì)計(jì)師還應(yīng)取得由出資方、代為出資方共同簽名的委托受托代為出資協(xié)議，并關(guān)注出資方和代為出資方的權(quán)利義務(wù)，尤其是代為出資款的償付條款的規(guī)定。

篇5

關(guān)鍵詞：商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)；道德風(fēng)險(xiǎn)；防范

一、商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)的特殊性

相對(duì)于一般的保險(xiǎn)產(chǎn)品而言，商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)具有自身的特殊性，表現(xiàn)為保險(xiǎn)服務(wù)過(guò)程涉及到保險(xiǎn)人、投保人（被保險(xiǎn)人）和醫(yī)療機(jī)構(gòu)三方。投保人（被保險(xiǎn)人）通過(guò)向保險(xiǎn)人繳納保險(xiǎn)費(fèi)而獲得醫(yī)療機(jī)構(gòu)提供的服務(wù)，保險(xiǎn)人通過(guò)向投保人收取保險(xiǎn)費(fèi)對(duì)醫(yī)療機(jī)構(gòu)進(jìn)行補(bǔ)償，醫(yī)療機(jī)構(gòu)則通過(guò)向被保險(xiǎn)人提供醫(yī)療服務(wù)而獲得保險(xiǎn)人的補(bǔ)償。保險(xiǎn)人、投保人（被保險(xiǎn)人）和醫(yī)療機(jī)構(gòu)處于同一個(gè)醫(yī)療服務(wù)和保險(xiǎn)運(yùn)行系統(tǒng)當(dāng)中。一方面，保險(xiǎn)人、醫(yī)療機(jī)構(gòu)均以保障被保險(xiǎn)人（病人）的醫(yī)療需求為社會(huì)目標(biāo)；另一方面，又要維持各自的生存與發(fā)展，以利潤(rùn)（或價(jià)值）最大化為內(nèi)在的經(jīng)濟(jì)目標(biāo)，產(chǎn)生相互利益制約。商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)獨(dú)特的市場(chǎng)關(guān)系，使得保險(xiǎn)人除與被保險(xiǎn)人關(guān)系緊密外，與醫(yī)療機(jī)構(gòu)的關(guān)系也非常緊密。

在保險(xiǎn)公司沒(méi)有介入之前，醫(yī)患矛盾可謂由來(lái)已久。在醫(yī)療機(jī)構(gòu)和醫(yī)生的收入與其所提供的醫(yī)療服務(wù)數(shù)量相聯(lián)系的情況下，由于利益的驅(qū)動(dòng)，醫(yī)生給患者開(kāi)大處方、小病大醫(yī)的情況司空見(jiàn)慣。一方面，由于信息的不對(duì)稱，醫(yī)生和病人在醫(yī)療過(guò)程中處于不同的信息層面上。病人對(duì)醫(yī)療診斷和治療，與醫(yī)生相比顯然知之甚少，而醫(yī)療是人命關(guān)天的大事，病人不可能冒生命危險(xiǎn)對(duì)醫(yī)生的診斷治療方案提出質(zhì)疑。從表面上看病人可以自由選擇醫(yī)生、醫(yī)院以及醫(yī)療處理方案。而事實(shí)上，病人在就診時(shí)往往只能任醫(yī)生擺布。另一方面，醫(yī)生既是患者的顧問(wèn)又是醫(yī)療服務(wù)提供者，這種雙重角色是一個(gè)矛盾。醫(yī)生不可能完全從患者利益出發(fā)提供治療方案，醫(yī)生在決定提供哪種治療方案上存在經(jīng)濟(jì)利益。當(dāng)病人缺乏醫(yī)療知識(shí)時(shí)，醫(yī)生為了自身的經(jīng)濟(jì)利益，很可能利用其特殊身份，創(chuàng)造醫(yī)療服務(wù)的額外需求。

醫(yī)療保險(xiǎn)的介入，改變了醫(yī)療服務(wù)供需雙方的關(guān)系，切斷了醫(yī)患雙方直接的經(jīng)濟(jì)聯(lián)系，大大化解了兩者之間的矛盾。患者不太在乎醫(yī)療費(fèi)用的多少，醫(yī)院也沒(méi)有了財(cái)路變窄的危機(jī)，患者和醫(yī)院都皆大歡喜。可事實(shí)上矛盾并沒(méi)有消失，而是將大部分轉(zhuǎn)移到了保險(xiǎn)公司。保險(xiǎn)公司的介入使得醫(yī)療服務(wù)雙方的直接經(jīng)濟(jì)關(guān)系消失或退居次要地位，而保險(xiǎn)人和醫(yī)療機(jī)構(gòu)、被保險(xiǎn)人的經(jīng)濟(jì)關(guān)系上升到了主導(dǎo)地位。此時(shí)保險(xiǎn)公司作為醫(yī)療衛(wèi)生領(lǐng)域的外行，作為支付醫(yī)療服務(wù)費(fèi)用的第三方，不僅要控制醫(yī)療機(jī)構(gòu)的過(guò)度服務(wù)行為，而且還要面對(duì)眾多的被保險(xiǎn)人在投保之后濫用醫(yī)療服務(wù)的現(xiàn)實(shí)，以及醫(yī)患雙方合謀騙取保險(xiǎn)賠償?shù)目赡堋Ｋ裕ｋU(xiǎn)公司介入醫(yī)療保險(xiǎn)領(lǐng)域，表面上是解決了醫(yī)患雙方的矛盾，而事實(shí)上只是把原來(lái)的雙方交易關(guān)系演變成了保險(xiǎn)公司－被保險(xiǎn)人－醫(yī)療機(jī)構(gòu)的三方關(guān)系，這只是矛盾存在的另一種形式而已。

二、商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)中的道德風(fēng)險(xiǎn)

（一）投保人(被保險(xiǎn)人)的道德風(fēng)險(xiǎn)

投保人的道德風(fēng)險(xiǎn)可以分為事前道德風(fēng)險(xiǎn)和事后道德風(fēng)險(xiǎn)，事前道德風(fēng)險(xiǎn)是指投保后，被保險(xiǎn)人受傷或生病之前，他們可能會(huì)以一種更為危險(xiǎn)的方式生活。例如，被保險(xiǎn)人將更有可能抽煙，或者繼續(xù)保持更易患病或受傷的生活方式。當(dāng)然這種道德風(fēng)險(xiǎn)在醫(yī)療保險(xiǎn)領(lǐng)域并不是特別明顯，畢竟人的身體（或生命）是無(wú)法用貨幣來(lái)衡量的。一個(gè)理性的人是不會(huì)因?yàn)橥侗６辉诤踝约旱慕】档模虼耍疚膶⑹虑暗赖嘛L(fēng)險(xiǎn)忽略不計(jì)。事后道德風(fēng)險(xiǎn)是指被保險(xiǎn)人患病或受傷以后，對(duì)醫(yī)療服務(wù)的過(guò)度利用。事后道德風(fēng)險(xiǎn)在醫(yī)療保險(xiǎn)領(lǐng)域表現(xiàn)得尤為突出，服務(wù)付費(fèi)方式下的醫(yī)療保險(xiǎn)意味著投保人患病時(shí)基本不承擔(dān)醫(yī)療費(fèi)用。結(jié)果，在不需要特別關(guān)注成本的情況下，投保人傾向于要求更多的醫(yī)療服務(wù)，使得醫(yī)療費(fèi)用極度膨脹。

來(lái)自被保險(xiǎn)人的事后道德風(fēng)險(xiǎn)主要表現(xiàn)為：（1）醫(yī)療服務(wù)消費(fèi)的選擇性問(wèn)題。一般來(lái)說(shuō)，疾病發(fā)生之后，使患者恢復(fù)健康的治療方案可以有多種選擇，這要取決于醫(yī)生的偏好和患者個(gè)人的意愿，就患者個(gè)人而言，當(dāng)然都希望在醫(yī)療保險(xiǎn)的賠付限額之內(nèi)享受盡可能多的醫(yī)療服務(wù)，而且我國(guó)有不少投保人有“如果繳了費(fèi)，用不完賠付額度就吃虧”的想法。所以被保險(xiǎn)人往往放棄“便宜”的治療方案而選擇“昂貴”的治療方案。事實(shí)上，對(duì)于治療方案的選擇并非越貴越好。這種形式的道德風(fēng)險(xiǎn)對(duì)于醫(yī)療費(fèi)用的影響非常大。（2）被保險(xiǎn)人的保險(xiǎn)欺詐行為。在商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)領(lǐng)域，保險(xiǎn)欺詐率一直居高不下，被保險(xiǎn)人故意制造假門診、假住院來(lái)騙取保險(xiǎn)公司的賠付，給保險(xiǎn)公司造成了巨大的損失。在我國(guó)，商業(yè)保險(xiǎn)公司在理賠的時(shí)候不易得到醫(yī)療機(jī)構(gòu)的配合，取證調(diào)查困難，難以制止被保險(xiǎn)人騙取保險(xiǎn)賠付的行為。

（二）醫(yī)療機(jī)構(gòu)的道德風(fēng)險(xiǎn)

來(lái)自醫(yī)療機(jī)構(gòu)的道德風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn)為醫(yī)療機(jī)構(gòu)的“過(guò)度供給”行為，也就是“小病大醫(yī)”和“開(kāi)大處方”等隨意加大醫(yī)療費(fèi)用的行為。從經(jīng)濟(jì)利益驅(qū)動(dòng)分析，醫(yī)療機(jī)構(gòu)和保險(xiǎn)人的目標(biāo)是不一致的。在傳統(tǒng)的按實(shí)際服務(wù)收費(fèi)制度下，醫(yī)療機(jī)構(gòu)的收入與它提供服務(wù)的多少成正比，為了追求更多的經(jīng)濟(jì)利益，醫(yī)療機(jī)構(gòu)自然愿意提供更多、更昂貴的醫(yī)療服務(wù)。很顯然，這和保險(xiǎn)人控制被保險(xiǎn)人過(guò)多的濫用醫(yī)療花費(fèi)的目標(biāo)是不一致的。來(lái)自醫(yī)療機(jī)構(gòu)的道德風(fēng)險(xiǎn)在很大程度上與“第三方支付”的制度設(shè)計(jì)有關(guān)，也就是醫(yī)療服務(wù)的費(fèi)用不是由被保險(xiǎn)人直接支付，而是由保險(xiǎn)人來(lái)買單。從心理上來(lái)講，患者（被保險(xiǎn)人）和醫(yī)生在交易過(guò)程中的感受都是“免費(fèi)的”。從被保險(xiǎn)人的角度來(lái)看，在保險(xiǎn)賠付額度范圍之內(nèi)，接受醫(yī)療服務(wù)都是免費(fèi)的；從醫(yī)療機(jī)構(gòu)的角度來(lái)看，在被保險(xiǎn)人出現(xiàn)過(guò)度消費(fèi)的同時(shí)，醫(yī)生及其所在醫(yī)療機(jī)構(gòu)都能夠得到更多的經(jīng)濟(jì)利益。因此，在這樣的機(jī)制下，被保險(xiǎn)人的過(guò)度消費(fèi)和醫(yī)療機(jī)構(gòu)的過(guò)度供給都是一種必然。在“第三方支付”制度下，醫(yī)生事實(shí)上既是被保險(xiǎn)人的人，也是保險(xiǎn)人的人，在這復(fù)雜的三角的委托—關(guān)系中，由于信息不對(duì)稱，保險(xiǎn)人根本無(wú)法全面掌握被保險(xiǎn)人的健康信息和醫(yī)療機(jī)構(gòu)的醫(yī)療信息，加上醫(yī)療服務(wù)的特殊性，保險(xiǎn)人很難有足夠的證據(jù)證明醫(yī)療機(jī)構(gòu)的過(guò)度供給行為。

三、商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)中道德風(fēng)險(xiǎn)的防范

（一）投保人道德風(fēng)險(xiǎn)的防范

遏制投保人道德風(fēng)險(xiǎn)較為有效的方式是建立醫(yī)療服務(wù)費(fèi)用的共付制。當(dāng)參保者分擔(dān)了部分醫(yī)療費(fèi)用后，相應(yīng)也加強(qiáng)了其醫(yī)療費(fèi)用成本意識(shí)，促使其關(guān)注醫(yī)療費(fèi)用，合理有效地使用醫(yī)療服務(wù)。而且，參保者對(duì)醫(yī)療服務(wù)的理性消費(fèi)客觀上也形成了一種對(duì)醫(yī)療機(jī)構(gòu)道德風(fēng)險(xiǎn)的制約機(jī)制。具體操作上可采用免賠條款、共保條款和保單限額等方法。通過(guò)醫(yī)療服務(wù)費(fèi)用的共付制將風(fēng)險(xiǎn)在投保人與保險(xiǎn)人之間進(jìn)行合理分擔(dān)，可以有效降低投保人產(chǎn)生道德風(fēng)險(xiǎn)的程度。

（二）醫(yī)療機(jī)構(gòu)的道德風(fēng)險(xiǎn)防范

目前，醫(yī)療費(fèi)用的控制已經(jīng)是世界性的難題，而在所有導(dǎo)致醫(yī)療費(fèi)用上漲的因素中，醫(yī)療機(jī)構(gòu)的道德風(fēng)險(xiǎn)可以說(shuō)是最重要的因素。醫(yī)療保險(xiǎn)費(fèi)用的支付方式從付費(fèi)的時(shí)間上來(lái)看，可分為預(yù)付制和后付制。雖然預(yù)付制可以降低醫(yī)療服務(wù)機(jī)構(gòu)的道德風(fēng)險(xiǎn)，但也有不足。另外保險(xiǎn)公司通過(guò)對(duì)醫(yī)療機(jī)構(gòu)提供給病人的醫(yī)療服務(wù)的審查，可以減少保險(xiǎn)公司與醫(yī)療機(jī)構(gòu)二者之間的信息不對(duì)稱程度，增加對(duì)醫(yī)療服務(wù)機(jī)構(gòu)提供醫(yī)療服務(wù)全過(guò)程的了解，在一定程度上抑制醫(yī)療服務(wù)機(jī)構(gòu)道德風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生。

在醫(yī)療機(jī)構(gòu)道德風(fēng)險(xiǎn)防范體系的構(gòu)建上，筆者認(rèn)為最為根本的問(wèn)題在于借鑒國(guó)外的經(jīng)驗(yàn)，改變我國(guó)目前的買單式醫(yī)療保險(xiǎn)模式，建立和發(fā)展管理型醫(yī)療保險(xiǎn)模式。買單式醫(yī)療保險(xiǎn)模式是我國(guó)商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)目前采用的經(jīng)營(yíng)模式。所謂買單式醫(yī)療保險(xiǎn)就是投保人向保險(xiǎn)公司繳納保險(xiǎn)費(fèi)后被保險(xiǎn)人到醫(yī)療服務(wù)提供者那里接受醫(yī)療服務(wù)，醫(yī)療服務(wù)提供者按照提供的醫(yī)療服務(wù)收費(fèi)，被保險(xiǎn)人付費(fèi)后用付費(fèi)憑據(jù)到保險(xiǎn)公司那里報(bào)銷索賠，保險(xiǎn)公司間接地按照醫(yī)療服務(wù)提供者的服務(wù)進(jìn)行付費(fèi)。買單式醫(yī)療保險(xiǎn)模式導(dǎo)致醫(yī)療服務(wù)和保險(xiǎn)服務(wù)是兩個(gè)獨(dú)立的過(guò)程，保險(xiǎn)公司作為支付醫(yī)療費(fèi)用的第三方，僅僅參與了保險(xiǎn)服務(wù)，沒(méi)有介入醫(yī)療服務(wù)，導(dǎo)致道德風(fēng)險(xiǎn)的控制無(wú)法得到醫(yī)療機(jī)構(gòu)的配合。因此，現(xiàn)有的買單式醫(yī)療保險(xiǎn)模式是導(dǎo)致保險(xiǎn)公司難以控制道德風(fēng)險(xiǎn)的根本原因。管理型醫(yī)療是把醫(yī)療服務(wù)的提供與提供醫(yī)療服務(wù)所需資金的供給結(jié)合起來(lái)的一種系統(tǒng)，通過(guò)保險(xiǎn)公司參股醫(yī)院或投資醫(yī)院及醫(yī)療費(fèi)用包干模式將保險(xiǎn)公司和醫(yī)療機(jī)構(gòu)形成利益共同體，就可以最大程度地避免被保險(xiǎn)人被動(dòng)受制于醫(yī)院、醫(yī)院與被保險(xiǎn)人合謀的道德風(fēng)險(xiǎn)。管理型醫(yī)療保險(xiǎn)是一種集醫(yī)療服務(wù)提供和經(jīng)費(fèi)管理為一體的醫(yī)療保險(xiǎn)模式，具體做法是將投保人交納給保險(xiǎn)公司的保費(fèi)的一定比例預(yù)先支付給醫(yī)院，然后由醫(yī)院完全承擔(dān)被保險(xiǎn)人的健康風(fēng)險(xiǎn)，醫(yī)療費(fèi)用超支的部分由醫(yī)院自己承擔(dān)，贏余歸醫(yī)院所有，從而達(dá)到控制醫(yī)療費(fèi)用的目的。

參考文獻(xiàn)

[1]李飛，商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)領(lǐng)域的信息不對(duì)稱問(wèn)題研究，西南財(cái)經(jīng)大學(xué)碩士學(xué)位論文。

篇6

論文摘要：信貸市場(chǎng)中，企業(yè)獲得貸款后基于自身利益的驅(qū)動(dòng)會(huì)產(chǎn)生道德風(fēng)險(xiǎn)，從而加大了銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)。本文建立了銀企博弈模型，得出銀行可以將審核概率控制在一定閥值上，從而降低企業(yè)的道德風(fēng)險(xiǎn)。在此基礎(chǔ)上，設(shè)計(jì)了銀行對(duì)借款企業(yè)的激勵(lì)契約，得出抵押物價(jià)值和貸款利率的最優(yōu)線性關(guān)系。

隨著我國(guó)金融業(yè)的不斷開(kāi)放，我國(guó)商業(yè)銀行面臨著日益激烈的競(jìng)爭(zhēng)，借款企業(yè)的道德風(fēng)險(xiǎn)已經(jīng)成為銀行較高不良資產(chǎn)率的主要原因之一發(fā)放貸款后，由于信息不對(duì)稱，銀行往往無(wú)法對(duì)企業(yè)進(jìn)行有效監(jiān)控，企業(yè)可能做出損害銀行利益的行為，這就是企業(yè)道德風(fēng)險(xiǎn)。

銀企博弈模型

交易雙方為銀行和借款企業(yè)，假設(shè)兩者均風(fēng)險(xiǎn)中立。博弈順序如下：借貸雙方針對(duì)某一項(xiàng)目簽訂借貸合同，貸款額度為B。合同規(guī)定抵押價(jià)值Q以及貸款利率i等，顯然Q>B。企業(yè)可選擇“不改變資金用途”或“改變資金用途”兩種純策略，對(duì)應(yīng)的項(xiàng)目失敗概率t1和t2，顯然，t10，高風(fēng)險(xiǎn)意味著高收益)。銀行收益始終為r，有r=iB。項(xiàng)目失敗后，銀行由于存在審核成本，故其策略有“審核”與“不審核”，對(duì)應(yīng)概率分別為α和1-α，審核成本為C。如果審查出企業(yè)“改變資金用途”，則銀行沒(méi)收抵押后并給予企業(yè)懲罰π，其中可以是信用等級(jí)的降低等。

雙方收益函數(shù)：企業(yè)不改變資金用途，如果項(xiàng)目成功，企業(yè)和銀行收益分別為R-r 和r；如果項(xiàng)目失敗并且銀行選擇審核，雙方收益分別為B-Q和Q-B-C，如果銀行選擇不審，雙方收益分別為B-Q和Q-B。企業(yè)改變資金用途，如果項(xiàng)目成功，企業(yè)和銀行收益分別為R+Δ-r和r；如果項(xiàng)目失敗并且銀行選擇審核，雙方收益分別為B-Q-π和π+Q-B-C，如果銀行選擇不審，雙方收益分別為B-Q和Q-B。

博弈的均衡分析

如果一個(gè)混合策略是企業(yè)的最優(yōu)選擇，那么意味著企業(yè)是否改變資金用途的期望收益無(wú)差異，即：(1-t1)(R-r)+t1[α(B-Q)+(1-α)(B-Q)]=(1-t2)(R-r+Δ)+t2[α(B-Q-π)+(1-α)(B-Q)]，得出：

同理，如果一個(gè)混合策略是銀行的最優(yōu)選擇，那么意味著銀行審核與不審核之間的期望收益是無(wú)差異的。引入一個(gè)條件概率λ(c/f)，表示項(xiàng)目失敗后銀行認(rèn)為企業(yè)改變資金用途的概率，由貝葉斯法則得： 這種情況下銀行審核與不審核的期望收益相同，即：λ(c/f)(π+Q-B-C)+[1-λ(c/f )](Q-B-C)=Q-B，得出：

因此，所求的α和p即為所求納什均衡點(diǎn)。這表明當(dāng)銀行審核概率低于α?xí)r，企業(yè)最優(yōu)策略是改變資金用途；當(dāng)銀行認(rèn)為企業(yè)改變資金用途的概率小于p時(shí)，考慮到審核成本，銀行選擇不去審核。所以，銀行可以將審核概率控制在一定閥值之上，就能夠有效控制道德風(fēng)險(xiǎn)。

激勵(lì)契約設(shè)計(jì)

銀行在設(shè)計(jì)契約時(shí)，應(yīng)理性預(yù)期到雙方的博弈策略選擇及其各種局勢(shì)的支付，進(jìn)而設(shè)計(jì)激勵(lì)契約。設(shè)計(jì)契約如下：

{(1-p)(1-t1)r+(1-p)t1[α(B-Q-C)+(1-α)(Q-B )]+p (1-t2)r+pt2[α(π+Q-B )+(1-α)(Q-B )]} (1)

s.t(1-t1)(R-r)+t1(B-Q)≥0(2)

(1-t1)(R-r)+t1(B-Q)≥(1-t2)(R-r+Δ)+t2[α(B-Q-π)+(1-α)(B-Q)] (3)

r=iB (4)

銀行的最優(yōu)策略是使自身期望收益即(公式1)達(dá)到最大；同時(shí)應(yīng)滿足不改變資金用途的企業(yè)的參與約束(公式2)；為激勵(lì)企業(yè)不改變資金用途，還應(yīng)滿足激勵(lì)約束(公式3)，即不改變資金用途的企業(yè)獲得的收益應(yīng)大于改變資金用途的企業(yè)。(公式4)為r與B的關(guān)系。

添加參與約束因子β和激勵(lì)約束因子γ構(gòu)造拉格朗日函數(shù)，得出β=1，γ=1-p。

當(dāng)γ≠0，即p≠1時(shí)，因此約束條件(2)和(3)取等號(hào)，解之得：;當(dāng)γ=0，即p =1時(shí)，即銀行認(rèn)為企業(yè)一定會(huì)改變資金用途，則銀行一定會(huì)審核，即α=1。

由結(jié)果可知，在最優(yōu)博弈策略的基礎(chǔ)上，銀行利潤(rùn)最大時(shí)其最優(yōu)抵押物價(jià)值和貸款利率存在以上線性關(guān)系。一般，當(dāng)貸款額度和貸款利率一定時(shí)，抵押物價(jià)值與項(xiàng)目失敗率成反比，因此，銀行可以通過(guò)設(shè)計(jì)不同的抵押物價(jià)值要求的契約來(lái)對(duì)企業(yè)進(jìn)行激勵(lì)。

參考文獻(xiàn)

篇7

【論文摘要】書館信息不對(duì)稱現(xiàn)象很普遍，通過(guò)對(duì)圖書館信息不對(duì)稱的種種表現(xiàn)與成因及造成的影響分析，提出若干抑制圖書館信息不對(duì)稱之對(duì)策。

【論文關(guān)鍵詞】信息不對(duì)稱道德風(fēng)險(xiǎn)逆向選擇激勵(lì)約束機(jī)制

不對(duì)稱信息經(jīng)濟(jì)學(xué)是以不對(duì)稱信息為特殊視角對(duì)信息、經(jīng)濟(jì)關(guān)系問(wèn)題展開(kāi)分析的理論成果。研究信息不對(duì)稱對(duì)圖書館的影響具有重要的理論、實(shí)踐意義：一方面可以豐富圖書館學(xué)理論研究；另一方面能夠指導(dǎo)圖書館在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)環(huán)境下，更好地為社會(huì)服務(wù)，用最低成本提供最優(yōu)質(zhì)的信息服務(wù)，最大化地滿足用戶的信息需求。

1信息不對(duì)稱的產(chǎn)生

2O世紀(jì)70年代，三位美國(guó)經(jīng)濟(jì)學(xué)家喬治·阿克爾洛夫(GeorgeA．Akedof)、邁克爾·斯彭斯(A．MichaelSpence)和約瑟夫·斯蒂格利茨(JosephE．Stiglize)已經(jīng)奠定了關(guān)于市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的不對(duì)稱信息理論的基礎(chǔ)。2001年l0月，三位經(jīng)濟(jì)學(xué)家因“對(duì)充滿不對(duì)稱信息市場(chǎng)進(jìn)行分析”領(lǐng)域所做出的重要貢獻(xiàn)而分享2001年諾貝爾經(jīng)濟(jì)學(xué)獎(jiǎng)。-唁息不對(duì)稱理論是微觀信息經(jīng)濟(jì)學(xué)研究的一個(gè)核心內(nèi)容。所謂市場(chǎng)的“信息不對(duì)稱”，一般是指參與市場(chǎng)交易的一方比另一方擁有更多的信息，雙方的交易屬于不對(duì)稱信息結(jié)構(gòu)。信息不對(duì)稱向人們揭示了現(xiàn)實(shí)經(jīng)濟(jì)生活中很多費(fèi)解的問(wèn)題。比如為什么人們普遍不信任二手車經(jīng)銷商，為什么政府總是懷疑公民填報(bào)所得稅不準(zhǔn)確，總是有人知道得比別人多。在這種情況下市場(chǎng)如何運(yùn)作，賣方能向買方推銷低質(zhì)量商品，是因?yàn)槭袌?chǎng)雙方各自掌握的信息不對(duì)稱。信息失衡甚至可能使劣質(zhì)的二手車市場(chǎng)擠掉優(yōu)質(zhì)品牌市場(chǎng)。人們?cè)撊绾沃\求掌握更多信息來(lái)獲取更大收益?掌握信息較少一方如何進(jìn)行市場(chǎng)調(diào)整，三位經(jīng)濟(jì)學(xué)家對(duì)這些問(wèn)題解釋的同時(shí)就提出了信息不對(duì)稱理論。事實(shí)上，信息不對(duì)稱現(xiàn)象普遍存在于我們的日常生活，廣泛存在于圖書館服務(wù)活動(dòng)中。比如，為什么讀者總是認(rèn)為圖書館員的服務(wù)不夠優(yōu)質(zhì)，為什么圖書館文獻(xiàn)信息資源永遠(yuǎn)缺少讀者想要找的文獻(xiàn)。為什么“好”的圖書館員會(huì)被“差”的館員同化。不可置否，讀者(群)與館員，圖書館與文獻(xiàn)信息供應(yīng)商，館員與圖書館管理層均存在不同程度的信息不對(duì)稱。這就需要圖書館設(shè)計(jì)激勵(lì)與約束機(jī)制(契約)以提高讀者的滿意度。

2信息不對(duì)稱在圖書館中的表現(xiàn)

2．1讀者服務(wù)部門的道德風(fēng)險(xiǎn)模式與逆向選擇模式道德風(fēng)險(xiǎn)是指占有信息優(yōu)勢(shì)方利用自身?yè)碛卸槐徽加薪瓜⒘觿?shì)方所觀察的隱蔽行動(dòng)，使自身效用最大化，從而損害了信息劣勢(shì)方的利益。圖書館員在與讀者(群)不對(duì)稱信息服務(wù)過(guò)程中，館員是實(shí)施服務(wù)的主體，擁有著專業(yè)的圖書館學(xué)背景知識(shí)，對(duì)本館的館藏資源有一定了解，也具備如何為服務(wù)讀者的工作方法，而讀者(群)對(duì)館員這些服務(wù)情況掌握較少，從一定層面上，處于具有信息優(yōu)勢(shì)的館員如何操作、如何管理信息，決定著處于信息劣勢(shì)的讀者(群)得到的信息多少及質(zhì)量的好壞。往往是這樣一種情況，圖書館員在與讀者的服務(wù)與被服務(wù)的過(guò)程，利用信息不對(duì)稱，在“利益”的誘導(dǎo)下(這里所指的“利益”并非為直接賺取金錢，而是指偷一點(diǎn)懶，少出一點(diǎn)力)，而“隱瞞”或“故意隱瞞”對(duì)讀者的服務(wù)信息。比如，不愿意主動(dòng)去了解讀者的閱讀心理、閱讀需求，導(dǎo)致讀者利益受損，出現(xiàn)了隱藏信息的道德風(fēng)險(xiǎn)或隱藏行動(dòng)的道德風(fēng)險(xiǎn)。

究其原因，是由于圖書館“大鍋飯”本身的性質(zhì)決定，是圖書館員職工隊(duì)伍逆向選擇的表現(xiàn)。有研究表明：圖書館人員配置應(yīng)以讀者的數(shù)量的多少來(lái)決定。事實(shí)上，圖書館職工大部分是來(lái)自院系資料室調(diào)整人員合并或家屬安置而來(lái)，另有一部分是從大學(xué)畢業(yè)生中招聘而來(lái)。假設(shè)圖書館有N個(gè)員工，“好”館員有P個(gè)，則N—P是“差”館員。從理論上來(lái)講，按照市場(chǎng)理論，“差”類館員是應(yīng)該下崗的。而實(shí)際上由于圖書館其作為高校科研教學(xué)的輔助后勤單位，有其硬性的、非市場(chǎng)的額定人員分配任務(wù)，故“差”的館員在不出現(xiàn)大失誤的情況下，還是會(huì)“在崗”。設(shè)在一個(gè)圖書館中，“好”的教師占P，“差”的教師為g，且P>g。在利益分配上應(yīng)是pu>gu。但實(shí)際中由于種種原因常是pu=gu，因Pu=gu，干好于壞一個(gè)樣。干好就得賣力氣，多付出的勞動(dòng)不能得到補(bǔ)償。除了一部分真正忠于職守、有良好職業(yè)道德的人繼續(xù)堅(jiān)持標(biāo)準(zhǔn)外，“好”的館員中的一部分完全可能轉(zhuǎn)變?yōu)椤安睢钡酿^員。因此，圖書館員的服務(wù)質(zhì)量受到讀者質(zhì)疑。

與此同時(shí)，讀者群(如學(xué)生)，學(xué)生花錢上學(xué)，是希望買到知識(shí)、信息。在交易原則中，學(xué)生獲得信息的利益應(yīng)該得到保障。然而，實(shí)際上，讀者為了使自己的利益最大化，往往對(duì)圖書館員的要求過(guò)于苛刻。美國(guó)某互聯(lián)網(wǎng)公司通過(guò)調(diào)查得到如下結(jié)論：花最少的錢(最好是不花錢)享受最快的網(wǎng)絡(luò)瀏覽速度(最好送一臺(tái)計(jì)算機(jī)并配條專線)，在最短的時(shí)間內(nèi)找到自己需要的信息或服務(wù)(最好1秒也不要等)。這也從另一個(gè)角度說(shuō)明了讀者(用戶)的要求是苛刻的、無(wú)止境的。

在這樣一種不平衡的動(dòng)態(tài)博弈互動(dòng)過(guò)程中，不難發(fā)現(xiàn)，圖書館員與讀者(群)在服務(wù)與被服務(wù)的過(guò)程中處于一個(gè)不完全信息的動(dòng)態(tài)博弈過(guò)程。即館員怎么服務(wù)影響到讀者(群)如何獲得和利用信息。反之讀者(群)如何獲得、利用信息，同樣影響信息服務(wù)的范圍、設(shè)施、方式等。動(dòng)態(tài)博弈的基本特征是博弈雙方的行為不是同時(shí)，而是有先后次序。在多數(shù)場(chǎng)合，后行為的博弈方在選擇自己行為前可觀察到他方的行為，再由此決定自己的行為選擇。從這個(gè)意義上講，館員在與讀者信息服務(wù)過(guò)程中是起主導(dǎo)作用，因此，圖書館需要設(shè)計(jì)一個(gè)激勵(lì)與約束機(jī)制來(lái)避免圖書館員在工作中的道德風(fēng)險(xiǎn)與逆向選擇。

2．2文獻(xiàn)信息資源采購(gòu)的逆向選擇模式

逆向選擇是指掌握信息較多的一方利用對(duì)方對(duì)信息的無(wú)知而隱瞞相關(guān)信息，獲得額外利益，客觀上導(dǎo)致不合理的市場(chǎng)分配行為。口逆向選擇在圖書館文獻(xiàn)信息資源采購(gòu)的過(guò)程中表現(xiàn)較為典型。例如：文獻(xiàn)信息供應(yīng)商(甲、乙)——在圖書館信息文獻(xiàn)采購(gòu)中占有信息優(yōu)勢(shì)方；圖書館采購(gòu)人員——在圖書館信息文獻(xiàn)采購(gòu)中處于信息劣勢(shì)方。其中，甲公司論文引文數(shù)據(jù)庫(kù)比乙公司收錄核心期刊數(shù)據(jù)多15％——圖書館采訪人員獲得的信息模糊；乙公司論文引文數(shù)據(jù)庫(kù)價(jià)格比甲公司低lO％——圖書館采訪人員獲得的信息清晰。從性能——價(jià)格比看，甲公司論文引文數(shù)據(jù)庫(kù)的運(yùn)用價(jià)值高于乙，但因?yàn)橘I賣雙方信息不對(duì)稱原因，圖書館采訪人員難以相信賣方提供的信息，更愿意以較低的價(jià)格來(lái)購(gòu)買以此來(lái)彌補(bǔ)其信息上的損失，賣方(文獻(xiàn)信息提供商)的意愿當(dāng)然是抽走運(yùn)用價(jià)值高的數(shù)據(jù)庫(kù)，讓買方(圖書館采購(gòu)員)在價(jià)值不是很高的文獻(xiàn)信息中采購(gòu)，為了獲利，各個(gè)文獻(xiàn)信息供應(yīng)商競(jìng)相采取降價(jià)競(jìng)爭(zhēng)策略或回扣策略，爭(zhēng)取圖書館采購(gòu)人員購(gòu)買該公司的數(shù)據(jù)庫(kù)，該信息的對(duì)稱，導(dǎo)致圖書館未能真正購(gòu)買物美價(jià)廉的商品，形成了圖書文獻(xiàn)資源購(gòu)買市場(chǎng)上的逆向選擇模式。最終不僅信息供應(yīng)商利益受損害，還造成文獻(xiàn)信息資源浪費(fèi)(如圖1)。

圖1中，由于信息供應(yīng)商紛紛降價(jià)，使產(chǎn)品的市場(chǎng)平均價(jià)格從P降到P2引起需求曲線右移，由s。變?yōu)閟，市場(chǎng)需求量也相應(yīng)地從Q。增加到Q2。盡管增加了產(chǎn)品的絕對(duì)銷量，信息供應(yīng)商卻可能增銷不增利，甚至利潤(rùn)反而下降。此外，這一過(guò)程中雖然圖書館剩余增加了梯型AB區(qū)域，卻造成了三角形c區(qū)域的文獻(xiàn)信息資源的損失。

當(dāng)然，圖書館中信息不對(duì)稱理論引起的道德風(fēng)險(xiǎn)和逆向選擇的現(xiàn)象還有很多，比如圖書館管理層與員工的之間就存在這些問(wèn)題，這里就不再贅述。

3信息不對(duì)稱下的激勵(lì)機(jī)制設(shè)計(jì)

3．1針對(duì)道德風(fēng)險(xiǎn)而設(shè)計(jì)激勵(lì)約束機(jī)制針對(duì)信息不對(duì)稱而產(chǎn)生的道德風(fēng)險(xiǎn)，可設(shè)計(jì)一套激勵(lì)約束機(jī)制。所謂激勵(lì)約束機(jī)制是指該機(jī)制所提供的激勵(lì)必須能誘使占有信息優(yōu)勢(shì)者自愿地根據(jù)他們所屬類型而設(shè)定的契約，若機(jī)制所依據(jù)的有關(guān)占有信息優(yōu)勢(shì)者的類型信息與實(shí)際相符，則這一機(jī)制給占有信息優(yōu)勢(shì)者所帶來(lái)的效用不會(huì)小于其他失真信息設(shè)計(jì)的機(jī)制所提供的效用，否則占有信息劣勢(shì)者就會(huì)因占有信息優(yōu)勢(shì)者拒絕接受這一契約而無(wú)法實(shí)現(xiàn)其效用最大化的目標(biāo)；其次，在設(shè)計(jì)該方案時(shí)也要加入個(gè)人理性約束，即要求占有信息優(yōu)勢(shì)者接受契約比拒絕契約在經(jīng)濟(jì)上更劃算，從而保證占有信息優(yōu)勢(shì)者有參與機(jī)制設(shè)計(jì)博弈的利益動(dòng)機(jī)。該激勵(lì)機(jī)制在圖書館應(yīng)用可以促使占有信息優(yōu)勢(shì)的圖書館員從自身利益出發(fā)所做出的行動(dòng)符合讀者的目標(biāo)，使圖書館與讀者的目標(biāo)一致。該約束機(jī)制的核心目標(biāo)在于促使圖書館人員積極地參與到服務(wù)中，并積極地按照讀者的希望而努力工作。具體而言，圖書館要把激勵(lì)機(jī)制與約束機(jī)制聯(lián)系起來(lái)，把工作人員的工作業(yè)績(jī)與各項(xiàng)獎(jiǎng)勵(lì)(獎(jiǎng)金、晉升、評(píng)優(yōu)、繼續(xù)教育等)掛鉤，使工作人員能主動(dòng)向讀者釋放相關(guān)信息，促進(jìn)信息互動(dòng)，使服務(wù)雙方互利互惠，不至于產(chǎn)生道德風(fēng)險(xiǎn)、逆向選擇，從而保障讀者的權(quán)益。

3．2針對(duì)逆向選擇而設(shè)計(jì)信息信號(hào)傳遞機(jī)制

針對(duì)在圖書館文獻(xiàn)信息采購(gòu)中因雙方信息不對(duì)稱而出現(xiàn)的逆向選擇，可用信號(hào)傳遞機(jī)制解決。信號(hào)傳遞是指通過(guò)可觀察的行為傳遞商品價(jià)值或質(zhì)量的確切信息。信號(hào)甄別是指通過(guò)不同合同甄別真實(shí)信息。二者差別在于，前者是信息優(yōu)勢(shì)方先行動(dòng)，后者是信息劣勢(shì)方先行動(dòng)。圖書信息供應(yīng)商信號(hào)傳遞機(jī)制：

①圖書信息供應(yīng)商信號(hào)傳遞機(jī)制的實(shí)施前提是“分離條件”，即低能力供應(yīng)商履行相同承諾水平要比高能力供應(yīng)商花費(fèi)的成本多。因此，在實(shí)際的招標(biāo)采購(gòu)中，只要具備分離條件屬性的信號(hào)，我們均可以用來(lái)區(qū)分供應(yīng)商的能力高低，如供應(yīng)商獲取的相關(guān)資質(zhì)認(rèn)證、協(xié)議書、證明等。

②圖書館評(píng)判供應(yīng)商的分離標(biāo)準(zhǔn)。標(biāo)準(zhǔn)過(guò)低，低能力供應(yīng)商冒充高能力供應(yīng)商的成本下降，信號(hào)的區(qū)分功能不明顯，信號(hào)使用價(jià)值降低。此外，評(píng)判標(biāo)準(zhǔn)的可量化與否也直接影響其信號(hào)功能的實(shí)現(xiàn)。如果指標(biāo)量化比較困難，會(huì)導(dǎo)致信號(hào)傳遞成本增加，在選擇供應(yīng)商過(guò)程中主觀因素偏重等不利影響，因此圖書館在選擇分離標(biāo)準(zhǔn)時(shí)宜選擇量化指標(biāo)。

③第三方認(rèn)可增加信號(hào)傳遞的可信度。若有第三方證明供應(yīng)商所獲取的一系列認(rèn)證資格或曾有過(guò)的一些好的業(yè)績(jī)。圖書館會(huì)更相信圖書供應(yīng)商所作的承諾。更加確信其高能力供應(yīng)商的身份，從而增強(qiáng)信號(hào)傳遞的可信度。

4加強(qiáng)制度建設(shè)

邁克爾·斯彭斯指出，解決信息不對(duì)稱問(wèn)題主要靠制度保障。因此，在高校圖書館讀者服務(wù)工作中，應(yīng)當(dāng)注重規(guī)則及其原則的制定，從而降低服務(wù)關(guān)系雙方之間的信息系不對(duì)稱度。具體來(lái)說(shuō)，可以從以下幾方面人手：

①加強(qiáng)高校圖書館讀者服務(wù)工作各項(xiàng)規(guī)章制度的建設(shè)，完善讀者服務(wù)機(jī)制。圖書館在制定各項(xiàng)規(guī)章制度和規(guī)則時(shí)，要從大局出發(fā)，有意識(shí)并積極地抑制信息不對(duì)稱現(xiàn)象，以保護(hù)讀者的利益。

篇8

金融是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心，銀行又是金融的核心。對(duì)于大多數(shù)銀行來(lái)說(shuō)，其面臨的最大風(fēng)險(xiǎn)是信貸風(fēng)險(xiǎn)，即貸款的信用風(fēng)險(xiǎn)。銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)是各種經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)的集中體現(xiàn)，不僅影響著金融體系的穩(wěn)健性，而且會(huì)影響國(guó)家宏觀經(jīng)濟(jì)政策的制定與實(shí)施，甚至打亂市場(chǎng)秩序，造成經(jīng)濟(jì)動(dòng)蕩。

從信息經(jīng)濟(jì)學(xué)的角度來(lái)分析，銀行的信貸風(fēng)險(xiǎn)很大程度上來(lái)源于借貸雙方的信息不對(duì)稱。作為受信主體的銀行借款客戶對(duì)碩士論文自己的經(jīng)營(yíng)狀況及其信貸資金的配置風(fēng)險(xiǎn)等真實(shí)情況更了解，處于信息優(yōu)勢(shì)地位，而作為授信主體的貸款方銀行則對(duì)客戶的相關(guān)財(cái)務(wù)信息和風(fēng)險(xiǎn)了解不夠，處于信息劣勢(shì)地位。這種信息的不對(duì)稱很容易引發(fā)受信主體信貸前的逆向選擇和信貸后的道德風(fēng)險(xiǎn)行為，進(jìn)而引發(fā)銀行的信貸風(fēng)險(xiǎn)，影響金融體系的安全。

而銀行的信貸征信恰恰是解決信貸信息不對(duì)稱問(wèn)題的最好方法。通過(guò)銀行信貸征信，能夠增加借貸雙方的信息透明度，降低交易成本；有利于建立信用的記錄、監(jiān)督和約束機(jī)制，降低銀行的信貸風(fēng)險(xiǎn)。本文正是基于解決銀行信貸信息不對(duì)稱問(wèn)題和降低銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)的目的，期望通過(guò)碩士論文對(duì)國(guó)內(nèi)外的銀行信貸征信體系建設(shè)情況的比較，得出對(duì)于我國(guó)銀行信貸征信體系建設(shè)的有益啟示。

1.2研究目的

本文旨在通過(guò)比較我國(guó)和征信發(fā)達(dá)國(guó)家和地區(qū)的銀行信貸征信體系建設(shè)情況，結(jié)合本國(guó)銀行業(yè)信貸征信體系建設(shè)現(xiàn)狀及存在的問(wèn)題，提出完善我國(guó)銀行信貸征信體系建設(shè)的建議，以便能夠?qū)鉀Q我國(guó)銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題和提高我國(guó)銀行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)能力有所借鑒。

中文摘要

銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)是各種經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)的集中體現(xiàn)，不僅影響著金融體系的穩(wěn)健性，而且會(huì)影響國(guó)家宏觀經(jīng)濟(jì)政策的制定與實(shí)施，甚至打亂市場(chǎng)秩序，造成經(jīng)濟(jì)動(dòng)蕩。從信息經(jīng)濟(jì)學(xué)的角度來(lái)分析，銀行的信貸風(fēng)險(xiǎn)很大程度上來(lái)源于借貸雙方的信息不對(duì)稱。這種信息的不對(duì)稱很容易引發(fā)碩士論文受信主體信貸前的逆向選擇和信貸后的道德風(fēng)險(xiǎn)行為，進(jìn)而引發(fā)銀行的信貸風(fēng)險(xiǎn)，影響金融體系的安全。

篇9

關(guān)鍵詞:聯(lián)合投資 雙邊激勵(lì) 信號(hào)傳遞 最優(yōu)股權(quán)配置

中圖分類號(hào):F830.59 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼:A

文章編號(hào):1004-4914(2009)08-016-02

一、雙邊激勵(lì)條件下聯(lián)合投資策略的最優(yōu)股權(quán)配置模型的設(shè)計(jì)

第一重雙邊激勵(lì)關(guān)系(模塊A)下最優(yōu)股權(quán)配置模型的建立。

基本模型的建立。下面就風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)中在風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)家EN和風(fēng)險(xiǎn)投資方VC間的最優(yōu)股權(quán)分配問(wèn)題的模型進(jìn)行搭建。

1.模型建立的假設(shè)條件:遵循信息經(jīng)濟(jì)學(xué)委托—模型的分析框架下的V—N—M期望效用函數(shù)，在假設(shè)委托人和人都是風(fēng)險(xiǎn)中性的前提下有v(π-s(x))，μ(π-s(x))，其中，v'>0，v"≤0;μ'>0，μ"≤0;c'>0，c">0，其中v，μ，c分別為委托人效用、人效用和人的成本。風(fēng)險(xiǎn)投資方VC和風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)家EN之間只存在雙邊激勵(lì)問(wèn)題，沒(méi)有其他委托—問(wèn)題。風(fēng)險(xiǎn)投資方VC和風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)家EN各自按照自己的利益最大化原則對(duì)風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)付出努力。風(fēng)險(xiǎn)投資方VC和風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)家EN的努力不可觀測(cè)，但可以證實(shí)。

根據(jù)對(duì)數(shù)函數(shù)的性質(zhì)，lnUv，lnUe與Uv，Ue在Ue>0，Uv>0的區(qū)間上，對(duì)于變量s具有單調(diào)一致性，可通過(guò)對(duì)數(shù)函數(shù)間接求解，得:

Uv=lnUv=2lnμ+(1+x)lns+ln(2-x)-ln2+xlnx+(1-x)ln(1-s)+(1-x)ln(1-x)-xlnv-(1-x)lnPe

Ue=lnUe=2lnμ+(2-x)ln(1-s)+ln(1+x)-ln2+xlnx+xlns+(1-x)ln(1-x)-xlnPv-(1-x)lnPe

由于VC和EN之間存在著雙邊激勵(lì)與道德風(fēng)險(xiǎn)的問(wèn)題，因此最優(yōu)的股權(quán)分配結(jié)構(gòu)取決于雙方在談判中相對(duì)能力的大小。最后股權(quán)分配的結(jié)構(gòu)會(huì)以談判能力較強(qiáng)一方的效用最大化為原則達(dá)到，所以分兩種情況討論:

情況一:VC方在談判中占有更多的信息，具有較強(qiáng)的談判能力時(shí)

Max(s，av，ae)Uv

S.T.:av∈argmaxUv，ae∈argmaxUe

二、將信號(hào)傳遞理論引入第二重雙邊激勵(lì)關(guān)系

這一部分將信號(hào)傳遞理論引入第二重雙邊激勵(lì)關(guān)系，并用此思想解釋其中的運(yùn)作機(jī)制，分析第二重雙邊激勵(lì)關(guān)系的各種復(fù)雜情況，并分情況對(duì)可能的最優(yōu)化股權(quán)配置結(jié)構(gòu)進(jìn)行分類討論。

對(duì)圖1的說(shuō)明:H，L表示項(xiàng)目的潛在質(zhì)量，H(項(xiàng)目潛在質(zhì)量好);L(項(xiàng)目潛在質(zhì)量差)。由于領(lǐng)導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商先入為主，已經(jīng)對(duì)項(xiàng)目的情況十分了解，因此該部分信息完全掌握在領(lǐng)導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商手中。T(真)，F(xiàn)(假)表示領(lǐng)導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商向后入的跟隨風(fēng)險(xiǎn)投資商傳遞關(guān)于項(xiàng)目質(zhì)量信息時(shí)采用的策略，是傳達(dá)關(guān)于項(xiàng)目質(zhì)量的真實(shí)信息(T)，還是傳達(dá)關(guān)于項(xiàng)目質(zhì)量的假信息(F)。

1.當(dāng)項(xiàng)目的潛在質(zhì)量為H(好)時(shí)。由于這時(shí)主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商占有信息優(yōu)勢(shì)，他可以選擇向跟隨風(fēng)險(xiǎn)投資商傳遞關(guān)于項(xiàng)目質(zhì)量的真實(shí)信息T(即項(xiàng)目質(zhì)量為H—好);或傳遞虛假信息F(與項(xiàng)目真實(shí)質(zhì)量相反的信息，項(xiàng)目質(zhì)量L—差)。

若主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商在項(xiàng)目真實(shí)質(zhì)量為好的條件下，卻向跟隨風(fēng)險(xiǎn)投資商傳遞虛假信息，即告知跟隨者項(xiàng)目質(zhì)量差，此時(shí)會(huì)導(dǎo)致跟隨風(fēng)險(xiǎn)投資商為了避免更大損失而終止項(xiàng)目的合作，這樣的結(jié)果會(huì)導(dǎo)致具有好前景投資機(jī)會(huì)的錯(cuò)失，因此理性的主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商是不會(huì)作出這種決定的，可以不予考慮。因此，若項(xiàng)目質(zhì)量真正好的話，主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商只有激勵(lì)向跟隨風(fēng)險(xiǎn)投資商傳遞關(guān)于項(xiàng)目質(zhì)量的真實(shí)信息，以求聯(lián)合投資項(xiàng)目繼續(xù)進(jìn)行下去，在將來(lái)共同獲得投資收益。

(1)信息占優(yōu)狀況發(fā)生逆轉(zhuǎn)的情形。而此時(shí)一旦作為信息接收者的跟隨風(fēng)險(xiǎn)投資商獲得了由主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商傳遞來(lái)的關(guān)于項(xiàng)目質(zhì)量為好的真實(shí)信息后，主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商和跟隨風(fēng)險(xiǎn)投資商的信息占優(yōu)狀況發(fā)生了逆轉(zhuǎn)。

由于本文的分析前提在于假設(shè)主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商是由于資金限制而向跟隨風(fēng)險(xiǎn)投資商尋求聯(lián)合投資，此時(shí)由于主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商對(duì)資金的迫切需求會(huì)導(dǎo)致跟隨風(fēng)險(xiǎn)投資商在談判中占有更大的優(yōu)勢(shì)，甚至可以要挾主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商提出更苛刻的合作條款，因?yàn)榇藭r(shí)一旦跟隨風(fēng)險(xiǎn)投資商采取不合作的態(tài)度會(huì)使已經(jīng)經(jīng)歷了一定發(fā)展階段的投資項(xiàng)目前功盡棄。這其中的情形與風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)家在同風(fēng)險(xiǎn)投資商進(jìn)行談判時(shí)所面臨的問(wèn)題是十分相似的，因?yàn)樽鳛橘Y金需求者在面對(duì)資金供給者時(shí)處于劣勢(shì)地位是難以避免的。

同時(shí)，跟隨風(fēng)險(xiǎn)投資商在于主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商合作時(shí)會(huì)產(chǎn)生“搭便車”行為的激勵(lì)，即出資卻不提供相應(yīng)的監(jiān)督和增值服務(wù)，即不提供努力，而完全依靠主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商的努力獲得收益并按出資比例分成。

即便跟隨風(fēng)險(xiǎn)投資商提供努力，由于其在與主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商的談判中占有優(yōu)勢(shì)，也會(huì)朝著自己利益最大化的方向影響聯(lián)合投資的股權(quán)配置結(jié)構(gòu)。

(2)雙邊激勵(lì)關(guān)系存在時(shí)，對(duì)不同情況下的最優(yōu)股權(quán)配置模型設(shè)計(jì)的進(jìn)一步擴(kuò)展。

情況a:跟隨風(fēng)險(xiǎn)投資商“搭便車”。跟隨風(fēng)險(xiǎn)投資商與主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商進(jìn)行聯(lián)合投資，只提供資金卻不提供相應(yīng)的增值服務(wù)和努力，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)的整體收益不做貢獻(xiàn)，只有主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商與風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)家進(jìn)行付出努力，跟隨風(fēng)險(xiǎn)投資商的努力缺失。

此時(shí)模型假定為:av=al+af，af=0，av=a1，推導(dǎo)過(guò)程同第一重雙邊激勵(lì)關(guān)系(模塊A)的過(guò)程，但此時(shí)參與努力的只有VCL，所以最終的股權(quán)配置只會(huì)與VCL的努力程度x1有關(guān)，這里模型假定x1+x2=x，x+y=1。得出結(jié)論:

2.當(dāng)項(xiàng)目的真實(shí)質(zhì)量為L(zhǎng)(差)時(shí)。這時(shí)主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商在向跟隨者傳遞信號(hào)時(shí)，會(huì)考慮到若如實(shí)傳遞(T)關(guān)于項(xiàng)目質(zhì)量(L)的真實(shí)信息，此時(shí)跟隨者為避免發(fā)生更大損失會(huì)終止項(xiàng)目的合作，一旦如此主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商將沒(méi)有任何收回投資成本的可能;若發(fā)生道德風(fēng)險(xiǎn)向跟隨者傳遞虛假信號(hào)(F)蒙蔽跟隨者，即采取一種破釜沉舟的策略，這樣還可以促使跟隨者繼續(xù)投資，使項(xiàng)目繼續(xù)下去的可能性，有可能在逆境中獲得成功從而收回投資成本，使得情況c發(fā)生。因此在項(xiàng)目真實(shí)質(zhì)量為L(zhǎng)(差)時(shí)，主導(dǎo)者向跟隨者傳遞真實(shí)信號(hào)的策略被拋棄，會(huì)采取傳遞虛假信號(hào)的策略。此時(shí)由于主導(dǎo)者掩蓋了項(xiàng)目的真實(shí)質(zhì)量信息，主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商在與跟隨風(fēng)險(xiǎn)投資商的談判中占有優(yōu)勢(shì)，股權(quán)配置結(jié)構(gòu)會(huì)朝著滿足主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商利益最大化的方向進(jìn)行。推導(dǎo)過(guò)程同上述b情況的模型分析過(guò)程。過(guò)程省略，結(jié)論為:

三、結(jié)論

對(duì)于聯(lián)合投資策略所特有的雙重雙邊激勵(lì)關(guān)系的研究分析，本文總結(jié)了以下三種可能出現(xiàn)的雙邊道德風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題:第一，主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商的道德風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，往往發(fā)生在發(fā)現(xiàn)項(xiàng)目潛在質(zhì)量差的時(shí)候出現(xiàn)，此時(shí)主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商會(huì)采取破釜沉舟的策略，蒙蔽在信息獲得處于劣勢(shì)的跟隨風(fēng)險(xiǎn)投資商，以滿足自身的利益最大化，傷害跟隨風(fēng)險(xiǎn)投資商的利益。第二，跟隨風(fēng)險(xiǎn)投資商的“搭便車”問(wèn)題，在與主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商的合作過(guò)程中，跟隨風(fēng)險(xiǎn)投資商可能會(huì)投入資金而不付出努力，按出資比例分享由主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商和風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)家共同努力所創(chuàng)造的收益。第三，在信息方面占優(yōu)勢(shì)的跟隨風(fēng)險(xiǎn)投資商會(huì)在與主導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)投資商的合作中按照使自身利益最大化的方向影響最優(yōu)股權(quán)配置。

最后，本文擴(kuò)展了風(fēng)險(xiǎn)投資方與風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)家的單重雙邊激勵(lì)條件下的最優(yōu)股權(quán)配置模型，得出了聯(lián)合投資策略下發(fā)生不同雙邊道德風(fēng)險(xiǎn)情況下的最優(yōu)股權(quán)配置策略。

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8.潘蓉.基于公平偏好的風(fēng)險(xiǎn)投資雙邊激勵(lì)機(jī)制研究[D].重慶大學(xué)碩士學(xué)位論文

篇10

關(guān)鍵詞　委托； 不對(duì)稱信息； 契約；模型

一、信息不對(duì)稱的相關(guān)理論

不對(duì)稱信息經(jīng)濟(jì)學(xué)已成為經(jīng)濟(jì)學(xué)現(xiàn)論觀點(diǎn)中的重要組成部分，將經(jīng)濟(jì)學(xué)從最初設(shè)立的不符合現(xiàn)實(shí)情況的假定中逐步釋放出來(lái)，更加貼近對(duì)真實(shí)市場(chǎng)的理解，從中提出的分析模型已被用于解釋許多社會(huì)和經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象，具有重要的現(xiàn)實(shí)參考價(jià)值。

非對(duì)稱信息無(wú)時(shí)不在，無(wú)時(shí)不有，人們對(duì)該理論的科學(xué)研究始于20世紀(jì)60年代。喬洽?斯蒂格勒(1961)分析了在信息不對(duì)稱條件下的產(chǎn)品市場(chǎng)，并由此構(gòu)建了搜尋模型；喬治?阿克洛夫(1970)最早注意到市場(chǎng)質(zhì)量信息的不完全性問(wèn)題，他在1970年發(fā)表了有關(guān)檸檬市場(chǎng)的論文，文中解釋了在舊貨市場(chǎng)上質(zhì)量再好的二手車也難以賣到好價(jià)錢的原因并分析了在舊貨市場(chǎng)上劣質(zhì)品驅(qū)逐優(yōu)質(zhì)品的機(jī)制；邁克爾?羅斯查爾德(1973，1979)，約瑟夫?斯蒂格利茨(1982，1984)，布魯斯?格林沃爾德和安德魯?韋斯(1984)等人則注重研究保險(xiǎn)、資本市場(chǎng)信息的不完全性并分別提出了相應(yīng)的模型；斯彭斯第一個(gè)提出信號(hào)傳遞模型，他認(rèn)為即使市場(chǎng)中存在著逆向選擇的約束。人們?nèi)匀豢赏ㄟ^(guò)信號(hào)傳遞機(jī)制從低效率的市場(chǎng)中獲得潛在的交易收益。本文則從公司治理結(jié)構(gòu)的角度出發(fā)。研究在信息不對(duì)稱條件下如何通過(guò)有效的機(jī)制解決人的道德風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，以期實(shí)現(xiàn)公司利潤(rùn)最大化。