導語：如何才能寫好一篇企業信用管理的基本功能，這就需要搜集整理更多的資料和文獻，歡迎閱讀由公務員之家整理的十篇范文，供你借鑒。

篇1

【關鍵詞】信用管理 外包

一、中小企業信用管理的現狀

（一）對信用管理存在認識上的誤區

信用管理不受重視，其根本原因在于衡量信用管理的辦法有問題。企業的高層管理人員并不知道如何衡量信用管理對企業的貢獻，不是將其視為企業實現利潤最大化目標的有價值工具，而是認為信用管理限制了交易，影響了企業與客戶的關系，從而把信用管理看成是成本中心而不是利潤中心。

（二）追求銷售額的增長，忽略信用管理

很多企業把銷售額置于首位，一味追求銷售額的增加，而把信用管理看成是不利于銷售額增加的因素，其結果是不重視信用管理，乃至否定信用管理的重要性。交易中一味遷就客戶需要，不注意信用風險的控制。這種做法對企業的長期可持續發展十分不利，是一種短視行為。

（三）企業沒有專門的信用管理部門

一些企業是銷售人員或其他部門的員工兼職做信用管理工作，這種情況比較普遍。這些非專職的信用管理人員往往無法就信用管理所需資源向企業主管提出方案并進行說明。

（四）大多數從事信用管理的人員缺乏專業培訓

許多企業的主管對信用管理工作有一些片面的理解，認為信用管理工作只是收賬，只要能說會道，無需更多的專業知識。所以，往往會將缺乏專業知識的人員配備到信用管理工作崗位，從而致使信用管理人員的總體素質偏低。

二、中小企業信用管理外包的可行性

對于我國的中小企業來說，試行企業信用管理服務外包是現階段的可行之路。近幾年來，隨著我國“信用經濟時代”的到來，北京、上海等經濟發達地區誕生了一大批信用服務專業機構，專門為社會各界提供信用管理服務。然而，由于信用服務市場競爭激烈，這些信用服務專業機構的業務量往往呈吃不飽狀態，難以做大做強。但與此同時，廣大中小企業雖然覺得信用管理工作越來越重要，可限于人手和業務規模，暫時也沒有必要專門設立信用管理

部門或崗位。因此，廣大中小企業的信用管理工作完全可以外包給信用服務專業機構。這樣，既可節省中小企業的人力資源等成本，又可緩解信用服務專業機構業務蕭條的狀況，從而實現“雙贏”。

二、信用管理服務的內容

（一）信用決策服務

信用決策服務包括：（1）為中小企業提供客戶的標準信用報告，并由資深信用評估專家根據企業的行業特點及企業的市場策略，提出關于該客戶具體的信用額度及信用期限的指導性建議。（2）根據客戶的綜合信息，并運用先進的模型分析方法，為中小企業評定該客戶具體的信用風險等級。（3）根據客戶的經營管理狀況、財務狀況及宏觀環境經濟情況，為中小企業提供該客戶全面的分析報告。（4）借助最先進的企業信用管理應用軟件，為中小企業建立完整的客戶管理檔案。（5）定期為中小企業重新審核所有客戶的信用風險等級，并做出信用額度、期限及交易方式的調整。

（二）應收賬款管理服務

應收賬款管理服務包括：（1）自發票開具之日起，通過電話、郵件、傳真、催款函、登門拜訪等方式為中小企業聯系客戶，以督促客戶按期付款。（2）以科學合理的手段進行應收賬款追討，從而為中小企業解決拖欠已久的呆賬和壞賬。（3）及早發現中小企業在應收賬款方面同客戶存在的潛在爭議，并協助中小企業防止或盡早解決與客戶的爭議。（4）向中小企業

定期提供有關的應收賬款分析報告，使中小企業對客戶的應收賬款分帶隋況有一個整體的把握。（5）與中小企業一起制定應收賬款管理的制度及流程，且嚴格執行，并在實踐中不斷改進。

（三）其他服務

其他服務包括：

（1）為中小企業提供客戶信用風險跟蹤服務，定期更新客戶信用資料，特別是當客戶要求擴大交易額度、要求改變交易方式或訂單出現異常狀況時，及時為中小企業更新客戶信用資料。

（2）為中小企業擬制總體信用管理制度，主要包括總體信用額度、信用標準、信用期限、現金折扣和收賬政策等五個方面。（3）為中小企業培訓內部“信用管理員”。內部“信用管理員”一是擔任中小企業與外包提供商之間的聯絡員，二是負責向企業內全體員工灌輸“全員信用管理”的理念。（4）為中小企業進行客戶篩選，對風險較高的客戶，采取協商提前解約、財產保全、法律訴訟等措施。（5）依法審查和完善信用交易合同，并根據中小企業當事人的授權，進行資信調查和核實等工作。（6）中小企業委托的其他服務事項。

服務外包目前已是我國經濟發展中的一個新亮點。我國中小企業推行了信用管理服務外包后，將會進一步提升企業的整體經營水平。

三、中小企業信用管理的模式

基于現代市場經濟意義上的信用銷售和企業信用管理，起源于1830年的英國和1837年的美國，其標志是征信公司及相關的調查服務業的出現。當時的信用管理是指對企業賒銷進行科學管理的技術，目的是提高企業賒銷的成功率和金融機構發放貸款的成功率，包括客戶的檔案管理、客戶授信、應收賬款管理和商賬追收四大基本功能，可稱之為狹義的信用管理：應收賬款管理。目前看來其模式主要有四種。

第一種是計劃經濟體制沿襲下應收賬款的“滯后管理”模式。這種模式的主要特點是在交易過程中，銷售部門與財務部門各行其是，沒有人真正對應收賬款負責，造成應收賬款管理上巨大的真空。

第二種是民營企業創造的由銷售部門承擔收賬職責的模式。這種模式雖然改變了應收賬款無人管理的狀況，但實際上卻給企業帶來更大的管理風險。應收款非但沒有得到控制，反而在高報酬的銷售激勵機制帶動下，突擊銷售容易形成更為嚴重的拖欠。

篇2

【關鍵詞】風險；賒銷；保障措施

為了更好的發揮機械行業賒銷風險管理模型的作用，必須有一定的保障體系做后盾，賒銷風險管理保障體系主要包括三方面的內容，即：組織保證、人員保證和管理信息化，這三個方面緊密聯系，互為補充，有機結合成一個整體，從而有效地保證賒銷風險管理體系的落實。

一、機械行業賒銷風險管理的組織保證

1.賒銷組織管理機構

機械行業為了保證賒銷風險管理對策的實施，必須設置獨立的賒銷風險管理部門，賒銷風險管理部對公司總經理負責，與公司財務部門、銷售部門溝通與協調，對公司的賒銷風險直接負責，賒銷風險管理部設市場銷售組、客戶管理組、逾期應收賬款追收組，公司財務銷售核算組要對賒銷的全過程實施監督和控制。

2.賒銷風險管理部門的職責

企業賒銷風險管理部門應具備兩大基本功能：即：客戶風險管理制訂企業賒銷政策，應收賬款的催收，同時還有一些輔助管理職能。

3.賒銷風險管理工作的考評

賒銷風險管理部門的工作受企業內部銷售部門、財務部門、法律顧問的制約和監督，對賒銷風險管理部門的考評包括：銷售增長率、公司逾期賬款降低率、公司壞賬降低率、內部協調、客戶服務等。

二、機械行業賒銷風險管理的人員保證

賒銷風險管理人員是賒銷風險管理對策能不能順利實施的核心和關鍵，如何設置賒銷風險管理人員的職責，如何對賒銷風險管理人員進行選聘、培訓、考核是對賒銷風險管理人員進行管理的重點。

1.賒銷風險管理人員的職責和選聘

賒銷風險管理人員的職責要在崗位分析的基礎上設置，根據機械行業實際情況，在賒銷風險管理部設經理一名，客戶管理員五名，信用分析人員一名，追賬人員五名。賒銷風險管理人員的基本素質和工作能力關系著賒銷風險管理目標的實施，把好入口關，對賒銷風險管理崗位的人員實行競爭上崗的辦法進行選聘。

2、.賒銷風險管理人員的培訓

在賒銷風險管理中，要按照崗位配置相應的管理人員，真正地把那些具備相應能力和素質要求的人員選配到賒銷風險管理崗位。同時，還應該注重對賒銷風險管理人員的培訓，可以進行全面培訓和重點培訓。

3. 賒銷風險管理人員考核

對賒銷風險管理人員考核實行目標責任制，首先按照每個崗位的職責和賒銷風險管理部門的目標分解，保證個人目標與部門目標的一致性。其次，根據工作進展情況組織進行月度和年度考評，考核內容包括目標責任、基礎管理、過失追究等三個大的方面。

三、機械行業賒銷風險管理的物質保證――管理信息化

賒銷風險管理的核心內容和大量工作是處理和傳遞信息。對于賒銷信息量大的企業來說，這部分工作十分繁重，在信息技術快速發展的今天，賒銷風險管理同樣急需信息技術的支持。

1.賒銷風險管理信息化的目標

一方面公司要建立適合自身的管理特點和管理方法的模型、制度等信息系統來保證管理策略和措施的順暢實施；另一方面，企業還應該多渠道的應用社會中介機構、銀行等能夠提供的相關信息進行分析。

2.賒銷風險管理信息化

機械行業中代表公司實施比較系統科學的賒銷風險系統需近兩年時間，其相關管理模型和制度都在不斷完善之中，因此信息化建設也正處于起步階段，需要不斷地充實、完善。

信息管理系統的數據庫主要包括客戶類、業務類、財務類。建立信息管理數據庫，主要實現以下功能： 客戶信用自動評估、額度控制、發貨控制、應收賬款的預警跟蹤、客戶協調、靈活的管理報告、貨款回收進度報告、客戶信用狀況報告、爭議貨款報告。

四、結論

為了保證賒銷風險管理體系的構建及各項對策的正常實施，企業應該建立健全賒銷風險管理組織機構，加強賒銷風險管理人員的管理編制，實施賒銷風險的信息化管理。

參考文獻：

[1]謝旭.全程信用管理模式--企業怎樣建立內部信用風險管理體系[J].新材料產業，2002.04

[2]徐金壽.水利機械產品市場快速響應能力的研究[J].機械 2004年第31卷第8期

[3]稻香.中小企業客戶關系管理[M].青島出版社，2007.04第1版P84

[4]陳元燮.建立信用評級指標體系的幾個理論問題[J].財務問題研究，2000.08

[5]汪應洛.系統工程[M].機械工業出版社，2006年第3版

篇3

關鍵詞　征信體系　銀行業結構　生成機理演化路徑

一、問題的提出與文獻回顧

信用信息是對識別一個潛在債務人(借款者)誠信程度和履約可能性有用的信息。本文所論的征信體系是指一國生產和傳播信用信息的組織所構成的系統。按國際上一般標準，本文將以盈利為目標的民營征信組織定義為私營征信機構，是典型商業性征信，這類機構基本都是股份制的公司；將政府主辦不以盈利為目標的征信組織定義為公共征信機構。

市場經濟在本質上是信用經濟，債權債務關系是最普遍的經濟關系，但是，信用經濟有效運行需要一個講誠信和信用的環境，需要有激勵誠信的機制。20世紀90年代中后期以來，我國整個社會逐漸覺察到誠信的缺失對我國經濟發展的負面效應，要求建立社會信用體系的呼聲越來越高。2002年中央金融工作會議明確提出建立我國社會主義市場信用體系，其核心就是建立完善征信體系。經過近五年的建設，已經構建起了一個覆蓋面廣泛、結構基本上完整的征信機構體系。目前這個體系包括以下三類機構：第一類是私營的征信公司，包括國內民營的資信調查公司和在我國設立辦事機構的外資征信機構，共有100多家。第二類是有政府背景的地方性征信機構，比如，北京市政府控股的“北京信用管理公司”和北京市工商局建設的“北京市企業信息系統”、“上海市資信有限公司”、浙江省經濟信息中心建設的企業信用數據平臺等。第三類是由中國人民銀行組織銀行系統建設的，并由中國人民銀行管理的企業和個人征信系統。

在上述征信機構體系中，中國人民銀行管理的征信系統對銀行信貸信息的覆蓋面最為廣泛，在征信體系中居于核心地位和主導地位，是一種典型的強制性公共征信安排。目前，這個征信系統是在銀行系統封閉運行的，企業和個人信用信息由各金融機構定期上報征信系統，匯總后由這些金融機構實時共享。但是，銀行體系外(包括征信公司在內)的企業則不能從該系統獲取信息。上述征信體系中的私營征信公司則屬于典型的商業性征信，主要是對一般性企業和金融機構開展企業信用調查和評估、證券信用評級和信用咨詢等業務，其信用產品主要是信用評價報告，是在其獲得的基礎信用信息的基礎上進行了深加工的信用信息產品。

有政府背景的地方性機構主要提供企業有關信用信息，多數只提供基礎信息，不提供增值信用產品，有公共征信的性質，但有的地方性征信機構也有一些商業性征信性質。總的來說，我國目前的征信體系是多層次的征信系統。這個多層次征信體系的一個顯著特征是，它是一個不同于美英等國的私營商業性征信主導型的征信體系。

那么，我國到底為何會形成以公共征信機構為核心的多層次征信體系?這種征信體系還存在什么問題?目前的征信體系結構是不是穩態的?將來會怎樣演化?對這些問題進行深入系統地研究，無疑是有重要的現實意義的。2000年以來，世界銀行組織學者專家對一些國家的征信系統進行了實證研究。其中，一個重要研究主題就是各國征信機構和制度的產生、特征及征信業發展規律。比如，羅微納?奧來加里歐就系統地考查了美國征信機構的發展歷史，分析了美國征信行業的結構及特點，并指出由于人口的流動性，原有穩定而封閉的商人集團信息共享機制難以適應社會的需要，于是征信機構應運而生。世界銀行這一系列的研究成果文獻已由瑪格麗特?米勒編入《征信體系與國際經濟》(中國金融出版社，2004)。遺憾的是，世界銀行組織的系列研究沒有對中國的專門研究。

文獻檢索結果顯示，我國學術界對征信問題的研究還不很多。學界對我國征信問題的關注始于2002年中央金融工作會議后，此次會議明確提出建立我國社會主義市場信用體系，之后成立了專題工作小組。工作小組幾位專家聯合出版了《征信理論與實踐》一書(杜金富等，2004)，介紹征信體系的含義、基本功能，外國征信體系的相關法律體系、標準化和行業管理，以及我國征信機構體系建設的設想、原則、模式選擇和行業標準化。

2004年5月，中國人民銀行和世界銀行聯合主辦了“征信與中國經濟”國際研討會，就征信與經濟發展、征信與金融穩定、征信法規與監管環境、公共征信與私營征信的關系等五個方面的問題展開了討論。相關文獻已結集出版(中國人民銀行征信管理局，2004)。其他一些文獻多數散見于一些非學術期刊，只有為數不多的幾篇發表在學術期刊上，但這些文獻也主要是介紹國外征信體系的發展情況及可供借鑒的經驗(趙小凡，2005；張興祥，2005；郭熙保等，2005)。上述文獻都沒有深入分析我國多層次征信體系的生成機理與未來的演化方向和機制。本文試圖在這方面做點有益的嘗試。

二、我國多層次征信體系的生成機理

這里首先分析專業征信機構的一般生成原理，然后分析我國多層次征信體系的特殊生成機理。

(一)專業征信機構的內生動力機制

這里按如下有邏輯遞進關系的兩個層面來分析征信機構的生成機理：第一個層面，分析信息共享的作用機制和功能，說明信息共享的必要性。因為信息共享有多種組織方式，所以第二層面的問題就是分析為何選擇專業征信機構(中立的征信機構)來實現信息共享。

從根本上來講，征信制度的產生是源于對信用信息共享安排的內生需求。融資面臨的一個基本問題是信息不對稱，這也是金融中介理論分析的基本邏輯起點。由于信息不對稱的存在，必然導致逆向選擇和道德風險。減少逆向選擇和道德風險的主要安排有如下幾個：第一個是要求借款者提供抵押品；第二個就是“信用配給”；第三個安排就是“關系型借貸”；第四個就是貸款人之間共享有關借款人的信用信息。信用信息共享的作用機制(Greif，1993)主要在于：一方面，信息共享可以幫助貸款人利用借款人過去的信息預測其未來行為，減少逆向選擇；另一方面，借款人在信息共享系統的不良信用記錄會使得借款人向其他貸款人借款更困難(網絡效應)，從而提高借款人的自律性，而良好的信用記錄則為借款人創造了“信譽抵押品”，與實物抵

押品一樣起到了降低道德風險的作用。

正是因為建立信息共享安排有這些收益，所以在一些經濟體系中能夠內生出這樣的安排。Pagano＆Jappelli(1993)運用逆向選擇模型，進一步分析了促成內生的信息共享制度的因素，這些因素主要包括經濟實體的流動性高、借款人的差異、信貸市場規模較大和信息交換成本低等。當具備了這些條件就可能內生出信用信息共享安排。

另外，必須特別指出的是，對于大型企業來說可用作抵押的資產比較充足，另外，由于貸款規模比較大，貸款者直接對其進行資信評估也可能符合經濟原則，所以貸款人之間共享有關大型企業信用信息可能并不顯得特別重要。但是，對于小企業和個人消費者而言，往往缺少足夠的抵押資產，貸款人直接對其進行資信調查也不合算，貸款人之間共享有關借款人的信用信息就會顯得尤為重要。所以小企業和消費者融資比重高的經濟體對信息共享的需求更甚。

既然信息共享有這么重要的作用，那么，怎樣來安排信息共享呢?實現信用信息共享有不同的組織方式，包括信息使用者之間直接進行信息互換和交易、集團信息共享和專業征信機構。信息共享安排最初表現為一些商人私下達成信息共享協議，這是第一種組織方式。后來發展到一些行業商人集團共享信用信息，這是第二種組織方式。發展到現在，最為普遍的是第三種組織方式，即以專業征信機構來實現信息共享。為何信用信息共享主要采用了專業征信機構的安排?對于這個問題，羅微納?奧來加里歐通過考查美國征信機構的發展歷史發現，由于企業和人口的流動性，原有的穩定而封閉的商人集團信息共享難以適應社會的需要，于是專業征信機構有了產生的內生需求。

實際上，發展到采用專業征信機構來實現信息共享的主要原因是專業征信機構的運作更有效率。因為對信用信息的需求主體越來越多，對信用信息需求越來越大，如果采用直接信息交換和集團信息共享會產生越來越大的交易費用和制度運行成本；相反，由專業化的征信機構來提供征信服務，則可以獲得規模經濟和范圍經濟的好處，降低信息共享的交易成本和制度運行成本，這就產生了向專業征信機構發展的內生動力。

(二)我國以公共征信為核心的多層次征信體系的特殊生成機理

上面分析了專業征信機構的內生動力機制。但是專業征信機構又有商業性的私營征信公司和非商業性的公共征信機構兩種安排。在美國、英國、日本等發達國家，征信行業實力最為強大的、居于主導地位的征信機構都是在市場力量推動下產生和發展起來的，是私營的商業性征信公司。而我國征信體系中居于主導地位的征信機構是政府運用國家強制力量建立強大的公共征信機構，是強制性的公共征信體制。那么為何我國沒有內生出綜合性的、實力強大的占據市場主導地位的商業性私營征信公司，而是形成了目前以公共征信機構為主、以商業征信為輔的多層次征信體系呢?下面詳細分析這個問題。

在我國，企業融資遠比消費者融資發育得早，所以企業征信也比個人征信起步早。一般來說，市場化的改革會導致對企業資信調查、信用評級等信用產品的需求增加，這些內生的動力因素推動了我國民營的企業征信機構的產生。20世紀90年代中期以來，國內出現了新華信商業信息咨詢有限公司、華夏國際企業信用咨詢有限公司、華安商業信用風險管理有限公司等一批民營征信機構。那么，為何這些機構沒能夠發展成能滿足市場需求、實力強大的市場主導力量呢?

首先，我國寡頭壟斷型的銀行業結構和國有銀行及國有控股銀行缺乏有效的公司治理結構，對市場內生出征信制度有阻礙作用。改革開放初期，市場化的改革催生了對征信產品的需求。但此時政府對金融領域控制還是相當緊，銀行業是典型的寡頭壟斷的市場結構。比如，在整個80年代，四大國有銀行就基本上占據90％以上的信貸份額。由于我國金融改革相對滯后于整體經濟和企業的市場化改革，使得我國銀行業市場結構在改革開放以來至上世紀90年代中期以前基本上沒有改變。雖然近十年來一些股份制和城市商業銀行有了較快的發展，但銀行業結構并沒有根本性改變。

大量研究表明：直到現在，我國的銀行業還沒有呈現出壟斷競爭的格局，基本還是典型的寡頭壟斷型市場結構。衡量銀行集中度的兩項重要的指數CR4和赫芬達爾指數從1996年到2003年雖然有所降低(見下表)，但還是分別處于81.75％和0.1826，這期間平均為88.07％和0.2137(劉勇、穆鴻聲，2007)。在這種寡頭壟斷型的銀行業結構中，幾家大的信貸機構已經掌握了大部分借款者比較全面的信息，這些銀行與企業的融資關系是比較穩定的，雙方的選擇余地都不大。

在這種情況下，寡頭銀行通過信息共享獲取額外的信息對提高信用風險評估的質量雖然可能有幫助，但其邊際收益可能并不太大，所以，這些銀行對信息共享的需求并不太大。而且，加入信息共享體系后其客戶信息被潛在的競爭者(比如其他股份制銀行)獲取，可能會因此而失去一部分優質客戶，這種擔心可能會強化這些壟斷者對信用信息共享安排的抵制。另外，不管是原來的四大國有專業銀行還是1994年改制后的四大國有商業銀行都不具備較為規范的公司治理結構，即便是現在的國有控股銀行，雖然形式上有較為完整現代公司治理結構，但也還欠規范和完善。這會導致這些銀行不重視風險控制，從而也會降低對能夠降低信用風險的征信制度和征信產品的需求。

其次，國有銀行體制性貸款結構對內生的征信公司發展有阻礙作用。我國的金融制度長期以來是以滿足大企業(特別是國有大企業)的融資需求為根本任務的。20世紀80年以來，我國投融資體制一個重要的變化是，國家對國有企業的資金支持從以財政撥款為主改為以金融支持為主，國家通過控制金融來實施對國有經濟的支持和改革。國有企業對國有金融機構的這種金融支持有很強的剛性依賴，占壟斷地位的國有大銀行資金主要運用于對國有大企業提供融資，國有金融機構難以與以民營為主的小企業發生普遍的金融聯系(張杰，2000)。國有及國有控股銀行的這種融資結構使得其難以產生對征信制度和專業征信機構的征信產品的需求，理由如下：(1)相比于大企業，小企業往往由于缺少足夠的抵押資產，貸款人直接對其進行資信評估也不合算，為了減少逆向選擇和道德風險，銀行之間共享有關借款人的信用信息就會顯得更重要。進一步推論，如果銀行對中小企業融資比重比較大的話，它對信息共享制度和征信產品的需求也就會越大。在我國，國有和國有控股銀行對民營中小企業的貸款占其貸款總額的比重不大，所以對征信制度和征信產品的需求并不突出。(2)一方面可能因為大企業能夠提供相應的抵押資產和擔保，另一方面，由于國有企業與國有銀行間存在的一些天然的聯系，加之某些制度上的約束，國有和國有控股銀行對國有大企業的貸款往往不需要專業征信機構提供的信用報

告作為決策依據。

第三，我國消費信用發展滯后，阻礙了征信體系的產生和發展。20世紀80年代之前，我國還不存在消費信用(消費信貸)。我國消費信用在80年代末才開始起步，其主要形式是消費信貸，直到1997年我國的消費信貸余額還只占總貸款余額的0.23％(蔡浩儀、徐忠，2005)。據此，可以判斷，至少在整個80年代和90年代，消費信貸沒有能夠成為促成個人征信業產生和發展的內生動力。

90年代末，消費信貸開始快速在我國發展起來。1998年5月，中國人民銀行了推動金融機構積極開展消費信貸的兩項重要文件《個人住房貸款管理辦法》和《關于改進金融服務、支持國民經濟發展的指導意見》，1999年2月又了《關于開展個人消費信貸的指導意見》，正式要求以商業銀行為主的金融機構面向廣大城市居民開展消費信貸業務。但是，實際上這些消費貸款中住房貸款占了90％以上，這些住房貸款有住房為抵押，所以發放這種貸款對消費者的信用信息的需求也就較少。而除住房以外的消費信用的規模還相當有限，從而對個人征信產品的需求也比較有限。另一方面，消費者個人征信系統建設的固定成本往往很高，在消費信用規模不大的情況下，會使得生產消費信用信息的平均成本很高。在這種情形下，更加難以產生民營的個人征信公司，一般的商業性征信公司不愿意將大量的資源用于消費者個人信用信息庫的建設。

第四，人口流動性低不利于征信體系的產生和發展。20世紀80年代末和90年代初中期，我國人口流動性不強，沒有成為推動個人征信發展的有力的內在動力。90年代中后期以來，人口流動增強了，這個時期主要是大量農村剩余勞動力往城鎮轉移，特別是到沿海地區打工的農民不斷增加，但這些人口往往都不是消費信貸的使用者，所以這種人口流動并不會推動對個人征信的需求。我國通過消費信貸進行消費的人群一般是收入較高的哪一部分，這部分人群工作相對比較穩定，流動性較低。這進一步降低了對消費者信用信息的需求。

最后，政府行政體制和結構對征信公司產生和發展也有阻礙作用。由于我國缺乏明確的法規強制政府相關部門公開企業有關信用信息，這些部門(比如工商、稅務、經貿、法院等部門)基于自身利益或為企業信息保密的考慮，往往不公開相關企業信用信息。私營商業性征信機構要從這些部門獲取信息沒有正常和正規化的渠道。這就從信息來源方面給這些征信公司帶來困難。

以上分析說明，市場化改革催生了我國商業性征信的產生，但是推動商業性征信公司發展的內生性因素和條件在我國并不充分。另外一方面，信用和誠信問題又成了阻礙我國社會經濟發展的巨大障礙。在這種兩難的境地中，政府選擇了通過強制性手段建立公共征信機構。實際上，20世紀90年代末，一些地方政府明顯感覺到了信用和誠信缺失對經濟發展的巨大負面作用，于是在私營征信業發展受阻、征信制度不能適應經濟發展的客觀要求的情況下，一些地方通過政府直接出資或是由政府協調組織各方面力量組建了一批具有政府背景的地方征信機構。但是這些地方性征信機構不能覆蓋全國，其業務質量和發展都有一些局限性。基于對覆蓋全國的征信系統的需要，2002年后人民銀行加快了組織建設覆蓋全國的征信系統。2006年建成了全國聯網的“企業信用信息基礎數據庫”和“個人信用信息基礎數據庫”這個銀行體系內部的征信系統。

總之，在內生的私營征信業受到諸多體制和經濟約束而不能充分發展情況下，為了彌補我國征信制度供給不足，政府不得已選擇通過強制性手段建立公共征信機構，從而形成了目前這樣一個多層次的征信體系。實質上，這是在自然的制度變遷進程受阻的情況下，以強制性制度變遷以彌補征信制度供給不足的一個必然結果。

三、當前我國征信體系存在的問題及進一步演化的路徑

前面的分析說明，當前我國以公共征信為主導的多層次征信體系是有其存在的合理性。可以預見在一個比較長的時期內，公共征信必然還將發揮主導作用。但是，當前的征信體系一個突出的問題是公共征信機構與商業性征信公司的職能分工與定位還不明確，兩種征信機構之間沒有建立合理競爭和協作機制。這主要表現在四個方面：

第一，由于人民銀行管理的征信系統封閉運行，私營商業性征信公司確實不能利用該系統的基礎信息，導致了信息資源利用效率的損失。

第二，從目前的情況來看，人民銀行運作的公共征信系統目的主要在于為商業銀行減少信用風險和風險評估費用、加強金融監管以及服務于貨幣政策，但是該系統除了提供基礎信用信息以外到底能否提供信息加工產品，其運作是否會侵占私營商業性征信業務空間還不明確。目前這個系統壟斷了銀行信貸方面的基礎信息，這很容易導致其利用這個壟斷地位開展信用信息深加工產品的生產和銷售，從而擠占私營商業性征信的市場空間。這也是一些私營征信公司最為擔心的一點。

第三，有的地方性征信機構的性質也不是很明確，這些機構是在當地政府和人民銀行支持下建立起來的，其經營是在政府的庇護下進行的，這些地方性征信機構又是市場化運作，有商業化經營的傾向。如果這些機構在征信市場上與私營征信機構提供同類產品，那么也會破壞公平的競爭環境。

第四，在競爭領域和競爭范圍不清晰的同時，就征信體系的外部環境來說，還存在政府各部門的信息封鎖問題。征信對象的信用信息除了來自于信貸機構以外，還有很多信息是來自于工商、稅務、海關、法院、環保等政府部門，但是這些政府部門沒有建立制度性信息公開機制。人民銀行征信系統和有政府背景的地方性征信機構可能通過政府支持從這些部門獲取信息，但是私營的征信公司則沒有這種渠道。私營的征信公司要么花費比前兩種征信機構更多的成本來購買這些信息，要么通過其他手段與上述政府部門建立起一些特殊關系而獲取信息。這破壞了公平競爭的基礎，同時也增加了信息征集的成本。

基于上面的分析，本文認為，當前的首要任務就是清楚界定公共征信機構和私營征信公司的業務邊界，同時，建立起一個好的信息交換和協作機制，既能夠讓商業性征信公司通過正規化途徑獲取公共征信系統的信息資源(當然要堅持有償使用原則)，同時私營商業性機構又能將市場需求信息反饋到公共征信系統。

另外，從長遠來看，我國目前以公共征信為主導的多層次征信機構體系還存在以下兩個方面的問題：一是公共征信機構的效率往往不如商業性征信公司，不能適應市場的需求，創新動力不足；二是商業性征信市場結構問題，我國征信機構數量較多，但是規模普遍很小。

國外有關研究和國際經驗表明，公共征信機構對市場需求的適應性遠不如私營商業性征信機構，難以適應市場對信用信息產品的差異化和變化性需求，特別是不能滿足對高端信用信息產品的需求。另外，公共征信機構比私營征信公司存在更為嚴重的委托代

理問題，不利于提高管理效率與經營效益。比如，瑪格麗特?米勒(2004)的研究就發現，相比于公共征信機構，私營征信機構征信數據種類更多，數據來源和覆蓋面更廣，數據更新的速度更快，對消費者投訴反應更快并有更好的處理機制。實際上，20世紀90年代以來國際上出現了明顯的公共征信機構私有化和商業化趨勢。這說明，征信領域更適合作為競爭性商業領域，其多數產品更適合由商業性征信公司提供。正因為如此，政府支持建立的公共征信機構，只能是在市場內生動力還不能促使商業性征信機構普遍建立和發展的情況下的一種過渡性制度安排；最終，公共征信還是要逐步退出征信市場，實現商業性征信在未來的征信市場占主導地位的目標。

要實現這個目標，首先就需要培養一個有利于商業征信成長的環境。為此，一是要著力推進各項金融體制改革，推動我國銀行與金融業的市場結構從寡頭壟斷型向壟斷競爭型發展，推動個人金融服務和消費信用需求規模擴大，大力發展服務于小企業融資和消費者的新型金融公司的發展。二是要推進行政體制改革，提高政府機構行政效率，使得來自于政府相關部門的信息可獲得性提高，推動商業征信的發展。三是在條件成熟的時候推動公共征信系統的商業化和股份制改造，以提高其運作效率，最終實現公共征信從征信市場退出。

另外，從市場結構來看，征信行業一些天然的特征決定了其必然是一個集中度較高的行業。

首先，征信業是信息生產和傳輸行業，作為信息產業，具有高固定成本和低邊際成本，這個特點決定了信用信息是非常講究規模報酬的商品，因為生產規模越大，平均成本越低。

其次，征信機構規模越大，它的信息覆蓋面就會越廣，不僅僅信息種類多，而且因為加入征信系統的金融機構越多會使得來自這些機構的信息越多，從而對同一個企業和消費者的信息也會越全面。