一、目前金融支持低碳經(jīng)濟(jì)發(fā)展中存在的問題

（一）金融在低碳經(jīng)濟(jì)發(fā)展中缺乏明確的定位

對于國民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展而言，金融起到重要的優(yōu)化與引導(dǎo)作用，我國發(fā)展低碳經(jīng)濟(jì)，轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式，需要充分發(fā)揮金融的資源配置功能，促進(jìn)低碳經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。但是，目前我國金融機(jī)構(gòu)并沒有與低碳經(jīng)濟(jì)的發(fā)展形成正確的匹配關(guān)系，缺乏明確的角色定位，金融機(jī)構(gòu)習(xí)慣于服務(wù)大中型企業(yè)和優(yōu)勢產(chǎn)業(yè)，缺乏專門服務(wù)于低碳經(jīng)濟(jì)發(fā)展的金融體系。例如，研發(fā)低碳技術(shù)，需要轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)的高能耗高污染的資源利用方式，必然需要投入大量的資金來進(jìn)行技術(shù)研發(fā)和試點(diǎn)設(shè)定工作。高科技企業(yè)雖然具備先進(jìn)的技術(shù)理念，但是他們?nèi)狈ψ銐虻馁Y金來開展各項(xiàng)研究工作。由于科技產(chǎn)業(yè)的技術(shù)創(chuàng)新需求不符合金融機(jī)構(gòu)利潤最大化的原則，因此得不到金融機(jī)構(gòu)的有效支持，直接影響到低碳經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。金融機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)重新進(jìn)行角色定位，認(rèn)識到自身在發(fā)展低碳經(jīng)濟(jì)中起到的重要作用，樹立低碳經(jīng)濟(jì)服務(wù)理念，大力支持低碳經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。

（二）缺乏完善的外部環(huán)境

任何企業(yè)或部門的發(fā)展，都需要得到完善的外部環(huán)境支持，在發(fā)展低碳經(jīng)濟(jì)時，同樣需要相關(guān)政策與制度的支持。但是，目前我國還沒有建立完善與發(fā)展低碳經(jīng)濟(jì)相關(guān)的金融支持政策，我國有關(guān)于低碳經(jīng)濟(jì)的金融支持政策缺乏協(xié)調(diào)性，金融機(jī)構(gòu)在支持低碳經(jīng)濟(jì)時存在著一定的風(fēng)險。金融機(jī)構(gòu)在支持低碳經(jīng)濟(jì)發(fā)展時，缺乏能耗、環(huán)保等方面的信息支持，金融機(jī)構(gòu)難以進(jìn)行準(zhǔn)確的信息評估，直接影響到資金支持的效率。另外，我國缺乏健全的社會信用與擔(dān)保體系，金融機(jī)構(gòu)與企業(yè)之間缺乏有效的交流機(jī)制，直接影響到金融機(jī)構(gòu)對低碳經(jīng)濟(jì)的支持力度。大部分中小型企業(yè)難以落實(shí)抵押和擔(dān)保，并且其違約率通常較高，金融企業(yè)不愿意對中小企業(yè)投入過多的信貸資金，導(dǎo)致中小企業(yè)融資困難。由于以上外部支持環(huán)境的缺失，在一定程度上直接影響到了低碳經(jīng)濟(jì)的順利開展。

（三）缺乏健全的金融市場體系

論文關(guān)鍵詞：金融危機(jī)；救市；金融市場；金融改革

論文摘要：美國金融危機(jī)爆發(fā)以來，為了穩(wěn)定全球金融市場，各國政府、中央銀行紛紛采取了一系列緊急措施。同時，危機(jī)對中國經(jīng)濟(jì)的影響也是不能低估的。文章通過對當(dāng)前金融危機(jī)性質(zhì)的探討，分析全球各國救市的情況，闡述該金融危機(jī)對我國的影響，積極探索我國應(yīng)采取的措施。包括銀監(jiān)會的設(shè)立，應(yīng)該把重點(diǎn)放在功能界定上，應(yīng)該放在如何利用原有機(jī)構(gòu)的監(jiān)管設(shè)施、信息、人才及企業(yè)文化等來為銀監(jiān)會的功能服務(wù)上等觀點(diǎn)。

當(dāng)前美國次貨危機(jī)正向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)蔓延，整個全球經(jīng)濟(jì)增長減緩，不僅僅是美國、歐盟、日本等發(fā)達(dá)國家的實(shí)體經(jīng)濟(jì)持續(xù)衰退，而且包括“金磚四國”在內(nèi)的新興市場經(jīng)濟(jì)國家也面臨著資本抽逃和外需減緩的艱難處境，全球金融市場動蕩加劇，國際經(jīng)濟(jì)環(huán)境中的不確定性因素增多。在這種形勢下，正確判斷當(dāng)前國際金融危機(jī)的發(fā)展趨勢，弄清國際金融危機(jī)的影響，研究維護(hù)我國國家安全及我國的應(yīng)對策略，具有十分重要的現(xiàn)實(shí)意義。

一、金融危機(jī)的性質(zhì)探討

當(dāng)前的這場金融危機(jī)是一場席卷全球的通貨緊縮危機(jī)。它的性質(zhì)主要為：

（一）從時間上看是一次短期性的經(jīng)濟(jì)危機(jī)

一、研究綜述

對于中國農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展的金融支持研究，中國學(xué)者在定量分析和定性分析方面均有所描述。部分學(xué)者從農(nóng)村居民收入的角度出發(fā)，研究農(nóng)村金融發(fā)展水平對農(nóng)民收入的影響。譚燕芝通過實(shí)證分析提出，中國農(nóng)村金融體系的發(fā)展對農(nóng)民收入水平的影響不顯著，〔1〕但華志遠(yuǎn)通過協(xié)整分析發(fā)現(xiàn)，農(nóng)村貸款的增加能夠有效地促進(jìn)農(nóng)民收入增長，而農(nóng)村居民儲蓄的提高則起到抑制作用。〔2〕在探究中國農(nóng)村經(jīng)濟(jì)增長與農(nóng)村金融發(fā)展之間的關(guān)系方面，謝瓊認(rèn)為，中國農(nóng)村金融發(fā)展的政府主導(dǎo)特征導(dǎo)致農(nóng)村金融規(guī)模的擴(kuò)張對農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的發(fā)展有著負(fù)向影響，〔3〕而趙洪丹則認(rèn)為，農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展對農(nóng)村金融規(guī)模和農(nóng)村金融效率均具有負(fù)面效應(yīng)。〔4〕在區(qū)域?qū)用妫w洪丹等通過分析認(rèn)為，長春市農(nóng)村金融嚴(yán)重抑制了農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展，〔5〕但劉榮剛通過對山東省農(nóng)村經(jīng)濟(jì)和金融數(shù)據(jù)的實(shí)證分析后提出，農(nóng)村金融發(fā)展促進(jìn)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，農(nóng)村金融深化水平則呈現(xiàn)反向作用。〔6〕此外，還有部分學(xué)者通過研究國外農(nóng)村金融體系對農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的支撐作用，提出中國農(nóng)村金融發(fā)展值得借鑒的地方。鄭良芳認(rèn)為，美國在政府農(nóng)貸機(jī)構(gòu)、商業(yè)銀行和農(nóng)村信用合作系統(tǒng)的合理分工值得中國借鑒，〔7〕張堅則以印度農(nóng)村金融改革為例，提出中國應(yīng)擴(kuò)大農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)分布、發(fā)展農(nóng)業(yè)保險和加強(qiáng)農(nóng)村金融法規(guī)建設(shè)。〔8〕綜上所述，中國學(xué)者均認(rèn)為農(nóng)村金融發(fā)展與農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展不平衡，并且分別從不同的角度進(jìn)行了分析和研究，但整體歸納后可以發(fā)現(xiàn)以下幾個問題：第一，在研究農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展與農(nóng)村金融發(fā)展之間的關(guān)系上，通常以農(nóng)村經(jīng)濟(jì)總量或農(nóng)業(yè)經(jīng)濟(jì)增長指標(biāo)代替經(jīng)濟(jì)發(fā)展指標(biāo)，而單一指標(biāo)不能全面描述農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展情況。第二，對農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展與農(nóng)村金融發(fā)展之間關(guān)系的實(shí)證分析結(jié)果不一致，對二者的相互作用有著較大的分歧。第三，對農(nóng)村經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型的農(nóng)村金融支持研究文獻(xiàn)極少。基于上述問題，本文擬從農(nóng)村金融深化水平、金融效率水平和金融結(jié)構(gòu)三個角度描述中國農(nóng)村金融發(fā)展?fàn)顩r；從農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展、農(nóng)村民生改善、農(nóng)業(yè)政策支持、農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化水平、城鄉(xiāng)協(xié)調(diào)發(fā)展等多角度出發(fā)，提取農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展指標(biāo)。在此基礎(chǔ)上，建立農(nóng)村經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型指標(biāo)與金融發(fā)展指標(biāo)的實(shí)證分析模型，考察農(nóng)村經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型與農(nóng)村金融發(fā)展之間的相互關(guān)系，為農(nóng)村經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型的金融支持提出合理的政策建議。

二、實(shí)證分析框架

基于上文的分析，本文的實(shí)證研究框架主要分以下兩個方面：首先，運(yùn)用因子分析方法提取農(nóng)村經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型指標(biāo)。從經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、農(nóng)村民生改善、農(nóng)村政策支持、農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化水平、城鄉(xiāng)協(xié)調(diào)發(fā)展五個方面設(shè)定指標(biāo)，指標(biāo)的選取原則主要是依據(jù)中國農(nóng)村經(jīng)濟(jì)改革政策制度著力點(diǎn)和前人的農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展評價體系研究，最終獲得農(nóng)村經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型綜合指標(biāo)。然后，運(yùn)用VAR模型分析中國農(nóng)村經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型與農(nóng)村金融發(fā)展之間的關(guān)系。一方面，從農(nóng)村金融深化水平、金融效率水平和金融結(jié)構(gòu)三個方面構(gòu)建農(nóng)村金融發(fā)展指標(biāo)；另一方面，通過Granger因果檢驗(yàn)、脈沖響應(yīng)函數(shù)分析、方差分解等實(shí)證分析方法描述農(nóng)村金融對農(nóng)村經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型的支持狀況，考察農(nóng)村金融深化指標(biāo)、農(nóng)村金融效率指標(biāo)和農(nóng)村金融結(jié)構(gòu)指標(biāo)對經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型的作用及影響程度。1．指標(biāo)設(shè)定在充分考慮相關(guān)指標(biāo)代表性以及數(shù)據(jù)可得性的基礎(chǔ)上，將以三級指標(biāo)體系構(gòu)建中國農(nóng)村經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型指標(biāo)。在中國農(nóng)村金融發(fā)展指標(biāo)的選取上，主要參考Beck和Levine〔9〕對金融發(fā)展指標(biāo)的歸納總結(jié)，并結(jié)合中國農(nóng)村金融發(fā)展的實(shí)際情況，選取了金融深化指標(biāo)（FIN－SIZ）、金融效率指標(biāo)（FIN－EFI）和金融結(jié)構(gòu)指標(biāo)（FIN－STR）。農(nóng)村金融結(jié)構(gòu)指標(biāo)為農(nóng)村非正式金融信貸規(guī)模與農(nóng)村貸款余額之比。阮素梅通過研究界定中國農(nóng)村非正規(guī)金融表現(xiàn)為農(nóng)村居民個人之間、個人（含私營企業(yè)）與民間金融組織之間的貨幣型借款融資，〔10〕李海峰在分析中國農(nóng)村非正規(guī)金融的形成邏輯中指出，農(nóng)村非正式金融市場的資金需求主要用于固定資產(chǎn)投資上，并以農(nóng)業(yè)部農(nóng)村固定觀察點(diǎn)調(diào)查數(shù)據(jù)為依據(jù)提出以農(nóng)村居民個人固定資產(chǎn)投資的68．37％估算農(nóng)村非正式金融規(guī)模。〔11〕本文對農(nóng)村非正式金融信貸規(guī)模采取同樣做法。2．?dāng)?shù)據(jù)來源本文的數(shù)據(jù)包括基礎(chǔ)數(shù)據(jù)和分析數(shù)據(jù)，基礎(chǔ)數(shù)據(jù)采用1992年～2012年的年度數(shù)據(jù)，數(shù)據(jù)來源于歷年《中國統(tǒng)計年鑒》、《中國金融統(tǒng)計年鑒》和《中國農(nóng)村統(tǒng)計年鑒》。為能夠綜合反映中國農(nóng)村經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型情況，本文采用因子分析方法提取中國農(nóng)村經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型指標(biāo)。由于本文主要研究中國農(nóng)村經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型的金融支持作用，所以對農(nóng)村經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型指標(biāo)的因子分析過程將不詳細(xì)贅述。中國農(nóng)村經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型指標(biāo)（ET）的因子分析結(jié)果為：通過因子分析最終提取了一個公共因子，即農(nóng)村經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型指標(biāo)（ET），累計可解釋14個三級指標(biāo)中82％的變動情況；計算得到的檢驗(yàn)結(jié)果顯示，KMO值為0．836＞0．5，Bartlett值為595．91，P值趨近于0，說明提取的公共因子是具有代表性的。所以，中國農(nóng)村經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型指標(biāo)最終構(gòu)建為一個變量，該變量可有效代表中國農(nóng)村經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型數(shù)據(jù)。

三、實(shí)證分析

1．平穩(wěn)性檢驗(yàn)

[論文摘要]金融市場是隨著我國經(jīng)濟(jì)體制改革的步伐不斷發(fā)展的，本文通過對金融市場現(xiàn)狀的分析，闡述金融市場存在的問題及發(fā)展，并探討了金融市場的發(fā)展方向。

[論文關(guān)鍵詞]金融市場貨幣市場資本市場

金融市場，是指金融商品交易的場所，如貨幣資金借貸場所，股票債券的發(fā)行和交易場所，黃金外匯買賣場所等等。它是中央銀行利用貨幣政策工具對經(jīng)濟(jì)進(jìn)行間接調(diào)控的依托，是以市場為基礎(chǔ)，在全社會范圍內(nèi)合理配置有限的資金資本資源，提高資本，資金使用效益的制度前提，同時也是發(fā)揮資本存量蓄水池作用，以迅速和靈活的融資方式把儲蓄轉(zhuǎn)化為投資的渠道和場所。國家和中央銀行根據(jù)金融市場發(fā)出的信息，對國民經(jīng)濟(jì)進(jìn)行宏觀調(diào)控，同時，金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)也可依據(jù)金融市場信息做出相應(yīng)的決策。

一、金融市場的現(xiàn)狀

金融市場按使用期限劃分，可分為貨幣市場和資本市場。貨幣市場作為短期資金融通場所，滿足了參與者的流動性需求；資本市場作為長期資金的融通場所，為參與者提供了安全性和盈利性保障；各個市場各自獨(dú)立而又相互聯(lián)系，共同構(gòu)成了不可分割的金融市場體系。發(fā)育完善、健康的金融市場體系，能使中央銀行的貨幣政策迅速、有效、順暢傳導(dǎo)，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定發(fā)展。要想保持貨幣政策的獨(dú)立性，金融市場的建設(shè)和發(fā)展必不可少。隨著經(jīng)濟(jì)體制和金融體制朝市場化方向的不斷發(fā)展，我國金融市場建設(shè)取得了突破性進(jìn)展，規(guī)模不斷擴(kuò)大，市場參與主體日趨廣泛，基本形成了初具規(guī)模、分工明確的市場體系，成為了社會主義市場經(jīng)濟(jì)的重要組成部分。金融市場創(chuàng)新繼續(xù)穩(wěn)步推進(jìn)，已有創(chuàng)新產(chǎn)品發(fā)展迅速；金融市場規(guī)模不斷擴(kuò)大，市場涵蓋面和影響力不斷增強(qiáng)；金融市場改革進(jìn)展順利，市場功能日趨深化；金融市場結(jié)構(gòu)不斷優(yōu)化，多層次金融市場體系建設(shè)穩(wěn)步推進(jìn)。我國金融市場正在向以建設(shè)透明高效、結(jié)構(gòu)合理、機(jī)制健全、功能完善和運(yùn)行安全的目標(biāo)邁進(jìn)。

二、我國金融市場存在的問題

1現(xiàn)代金融服務(wù)體系的頂層設(shè)計

1.1國外情況

從產(chǎn)業(yè)性質(zhì)上講，世界各國公認(rèn)金融業(yè)應(yīng)歸屬服務(wù)產(chǎn)業(yè)。在國外，對“現(xiàn)代金融服務(wù)”的定位，就是立足于產(chǎn)業(yè)功能基礎(chǔ)、以金融混業(yè)經(jīng)營為重要特征的綜合服務(wù)。各國在制定金融政策和發(fā)展戰(zhàn)略時，受到經(jīng)濟(jì)自由主義思潮影響，為維護(hù)本國利益，對金融業(yè)不斷放松管制，大肆鼓勵金融創(chuàng)新和混業(yè)經(jīng)營。1999年，美國通過《金融服務(wù)現(xiàn)代化》法案，銀行業(yè)和資本市場間的“隔離網(wǎng)”破除，標(biāo)志著美國金融業(yè)全面混業(yè)經(jīng)營。此前，英國于1986年實(shí)施被稱為“金融大爆炸”的重大改革，相繼頒布《金融行業(yè)法》《、住宅服務(wù)社團(tuán)法》《、銀行法》等法規(guī)；日本也于1998年通過《金融體系改革一攬子法案》。由此，主要發(fā)達(dá)國家相繼確立金融綜合經(jīng)營制度。

1.2國內(nèi)情況

近幾年，受實(shí)體經(jīng)濟(jì)需求和金融業(yè)內(nèi)在發(fā)展規(guī)律的驅(qū)動，我國金融業(yè)混業(yè)經(jīng)營趨勢明顯加快，銀行與信托和租賃、銀行與保險、保險和證券都有不同程度的業(yè)務(wù)交叉。在此背景下，金融監(jiān)管部門機(jī)構(gòu)改革和國家金融政策開始重視現(xiàn)代金融服務(wù)。2008年7月，中國人民銀行最新“三定”方案，新增四項(xiàng)職能中有三項(xiàng)與現(xiàn)代金融服務(wù)有關(guān)：擬定金融改革和發(fā)展規(guī)劃，促進(jìn)金融業(yè)協(xié)調(diào)健康發(fā)展和有序開放，監(jiān)測金融控股公司和交叉性金融工具，并會同有關(guān)部門制定監(jiān)管規(guī)則和標(biāo)準(zhǔn)；推動金融業(yè)信息化、標(biāo)準(zhǔn)化等。為應(yīng)對國際金融危機(jī)，2008年12月，國辦下發(fā)《國務(wù)院辦公廳關(guān)于當(dāng)前金融促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的若干意見》，第七條指出“加快金融服務(wù)現(xiàn)代化建設(shè)，全面提高金融服務(wù)水平”。另外，在2009年、2010年連續(xù)兩年的人民銀行工作會議文件中，都提及“扎實(shí)推進(jìn)金融服務(wù)現(xiàn)代化，全面提升金融服務(wù)與管理水平”。但是，客觀地講，當(dāng)前我國對“現(xiàn)代金融服務(wù)”的認(rèn)識比較模糊，只是承認(rèn)國外混業(yè)經(jīng)營的發(fā)展理念，多數(shù)情況是金融監(jiān)管部門的戰(zhàn)略考量，局限于某一方面或某個領(lǐng)域(如金融信息化和金融科技標(biāo)準(zhǔn)化、支付清算系統(tǒng)建設(shè)、銀行卡升級、優(yōu)化金融生態(tài)環(huán)境等)，尚未融合全局觀、系統(tǒng)觀、區(qū)域觀、產(chǎn)業(yè)觀去規(guī)劃現(xiàn)代化金融服務(wù)體系。

2國內(nèi)現(xiàn)代金融服務(wù)體系區(qū)域?qū)嵺`以及理論界定

1現(xiàn)代金融服務(wù)體系的頂層設(shè)計

1.1國外情況

從產(chǎn)業(yè)性質(zhì)上講，世界各國公認(rèn)金融業(yè)應(yīng)歸屬服務(wù)產(chǎn)業(yè)。在國外，對“現(xiàn)代金融服務(wù)”的定位，就是立足于產(chǎn)業(yè)功能基礎(chǔ)、以金融混業(yè)經(jīng)營為重要特征的綜合服務(wù)。各國在制定金融政策和發(fā)展戰(zhàn)略時，受到經(jīng)濟(jì)自由主義思潮影響，為維護(hù)本國利益，對金融業(yè)不斷放松管制，大肆鼓勵金融創(chuàng)新和混業(yè)經(jīng)營。1999年，美國通過《金融服務(wù)現(xiàn)代化》法案，銀行業(yè)和資本市場間的“隔離網(wǎng)”破除，標(biāo)志著美國金融業(yè)全面混業(yè)經(jīng)營。此前，英國于1986年實(shí)施被稱為“金融大爆炸”的重大改革，相繼頒布《金融行業(yè)法》《、住宅服務(wù)社團(tuán)法》《、銀行法》等法規(guī)；日本也于1998年通過《金融體系改革一攬子法案》。由此，主要發(fā)達(dá)國家相繼確立金融綜合經(jīng)營制度。

1.2國內(nèi)情況

近幾年，受實(shí)體經(jīng)濟(jì)需求和金融業(yè)內(nèi)在發(fā)展規(guī)律的驅(qū)動，我國金融業(yè)混業(yè)經(jīng)營趨勢明顯加快，銀行與信托和租賃、銀行與保險、保險和證券都有不同程度的業(yè)務(wù)交叉。在此背景下，金融監(jiān)管部門機(jī)構(gòu)改革和國家金融政策開始重視現(xiàn)代金融服務(wù)。2008年7月，中國人民銀行最新“三定”方案，新增四項(xiàng)職能中有三項(xiàng)與現(xiàn)代金融服務(wù)有關(guān)：擬定金融改革和發(fā)展規(guī)劃，促進(jìn)金融業(yè)協(xié)調(diào)健康發(fā)展和有序開放，監(jiān)測金融控股公司和交叉性金融工具，并會同有關(guān)部門制定監(jiān)管規(guī)則和標(biāo)準(zhǔn)；推動金融業(yè)信息化、標(biāo)準(zhǔn)化等。為應(yīng)對國際金融危機(jī)，2008年12月，國辦下發(fā)《國務(wù)院辦公廳關(guān)于當(dāng)前金融促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的若干意見》，第七條指出“加快金融服務(wù)現(xiàn)代化建設(shè)，全面提高金融服務(wù)水平”。另外，在2009年、2010年連續(xù)兩年的人民銀行工作會議文件中，都提及“扎實(shí)推進(jìn)金融服務(wù)現(xiàn)代化，全面提升金融服務(wù)與管理水平”。但是，客觀地講，當(dāng)前我國對“現(xiàn)代金融服務(wù)”的認(rèn)識比較模糊，只是承認(rèn)國外混業(yè)經(jīng)營的發(fā)展理念，多數(shù)情況是金融監(jiān)管部門的戰(zhàn)略考量，局限于某一方面或某個領(lǐng)域(如金融信息化和金融科技標(biāo)準(zhǔn)化、支付清算系統(tǒng)建設(shè)、銀行卡升級、優(yōu)化金融生態(tài)環(huán)境等)，尚未融合全局觀、系統(tǒng)觀、區(qū)域觀、產(chǎn)業(yè)觀去規(guī)劃現(xiàn)代化金融服務(wù)體系。

2國內(nèi)現(xiàn)代金融服務(wù)體系區(qū)域?qū)嵺`以及理論界定

一、社會主義新農(nóng)村建設(shè)視域下農(nóng)村金融對農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展支持存在的問題

現(xiàn)階段，從社會主義新農(nóng)村建設(shè)角度看，我國農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展依然緩慢，農(nóng)業(yè)基礎(chǔ)設(shè)施落后、農(nóng)村社會事業(yè)的發(fā)展相對滯后、城鄉(xiāng)收入差距擴(kuò)大的矛盾依然突出。農(nóng)業(yè)為工業(yè)和城市的發(fā)展提供充足的農(nóng)產(chǎn)品和資金，同時輸出勞動力資本，并且在土地資源的利用方式上發(fā)揮了基礎(chǔ)性作用。但是在國家重視第二產(chǎn)業(yè)發(fā)展的戰(zhàn)略下，農(nóng)村和農(nóng)村經(jīng)濟(jì)始終沒有得到長足的發(fā)展。農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的發(fā)展要想改變現(xiàn)有狀況，要想在有效的資源配置中發(fā)揮經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)性作用，金融是首要之選。而從現(xiàn)實(shí)情況來看,社會主義新農(nóng)村建設(shè)之火已經(jīng)燎燃,但后勁不足,資金支持嚴(yán)重匱乏并且農(nóng)村金融服務(wù)滯后，農(nóng)業(yè)及農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展遭遇瓶頸。

（一）農(nóng)村資金嚴(yán)重外流

目前，農(nóng)村金融資本在總體資金匱乏的基礎(chǔ)上，還有大量的資金流向城市。主要表現(xiàn)在國有銀行及商業(yè)銀行存多貸少，并且貸款利率過高，致使農(nóng)村企業(yè)和個人無力貸款。

（二）農(nóng)村金融發(fā)展相對落后，大量的貸款需求得不到滿足

當(dāng)前對農(nóng)村經(jīng)濟(jì)提供金融服務(wù)的金融機(jī)構(gòu)有農(nóng)村信用社、中國農(nóng)業(yè)銀行、中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行和郵儲銀行等，但能向農(nóng)村提供資金促進(jìn)農(nóng)民增收的金融機(jī)構(gòu)卻非常有限。作為支農(nóng)主力軍的農(nóng)村信用社，自身產(chǎn)權(quán)不明晰，內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)不完善，信貸資金利率較高，導(dǎo)致支農(nóng)功能得不到完全發(fā)揮。以中國農(nóng)業(yè)銀行為代表的國有商業(yè)銀行以自身利益最大化為目標(biāo)，按照市場機(jī)制的要求來決定信貸投向，由于農(nóng)業(yè)是基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)，資金回收期較長，風(fēng)險高且收益低，因此，商業(yè)銀行信貸重心向城市傾斜，對農(nóng)業(yè)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和開發(fā)的貸款比重逐年下降。而中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行作為政策性銀行，并不面向微型涉農(nóng)企業(yè)和農(nóng)民個人貸款。以上農(nóng)村金融現(xiàn)狀，造成農(nóng)村資金供給不足。

一、金融政策對區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展的影響

(一)統(tǒng)一存款準(zhǔn)備資金政策

統(tǒng)一存款準(zhǔn)備資金政策導(dǎo)致的直接結(jié)果就是區(qū)域貨幣分布不均。對于經(jīng)濟(jì)落后的地區(qū)而言，其貨幣乘數(shù)較低，因此在統(tǒng)一存款準(zhǔn)備資金政策的算法下落后地區(qū)非配到的資金遠(yuǎn)遠(yuǎn)落后于發(fā)達(dá)地區(qū)。缺少資金支持就無法進(jìn)行當(dāng)?shù)卣猩桃Y以及各項(xiàng)基礎(chǔ)建設(shè)，對經(jīng)濟(jì)落后地區(qū)而言無疑是雪上加霜。經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)本就有能力進(jìn)行自建，再加上大量的貨幣被分配到這里，其建設(shè)發(fā)展的空間被進(jìn)一步擴(kuò)大，此消彼長的建設(shè)方式不斷拉大地區(qū)經(jīng)濟(jì)的不平衡。

(二)再貼現(xiàn)政策

就目前我國再貼現(xiàn)政策而言仍舊不夠完善，使用的仍舊是相同的利率政策。因此在發(fā)展過程中具有明顯的區(qū)域性。我國的票據(jù)難以實(shí)現(xiàn)不同地區(qū)的同化，很多時候難以發(fā)揮票據(jù)的一些基本功能，例如票據(jù)的融資功能等。票據(jù)市場的發(fā)展受到嚴(yán)重的阻礙，尤其是在一些經(jīng)濟(jì)發(fā)展比較落后的地區(qū)這種想象尤為明顯。經(jīng)濟(jì)落后地區(qū)難以實(shí)現(xiàn)融資，經(jīng)濟(jì)建設(shè)以及市場發(fā)展受到阻礙，造成經(jīng)濟(jì)水平發(fā)展緩慢。

(三)金融機(jī)構(gòu)分布不均

一、前言

據(jù)統(tǒng)計2014年，晉江市的農(nóng)業(yè)產(chǎn)值7.5億元，與去年同比增長3.1%；林業(yè)產(chǎn)值0.7億元，與去年同比增長44.2%；牧業(yè)產(chǎn)值4.9億元，與去年同比下降17.0%；漁業(yè)產(chǎn)值22.9億元，與去年同比增長7.2%；農(nóng)林牧漁服務(wù)業(yè)產(chǎn)值1.5億元，與去年同比增長8.3%，實(shí)現(xiàn)農(nóng)林牧漁業(yè)總產(chǎn)值37.0億元，比2013年增長2.6%，增幅提升2.4%。晉江市農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展取得了可喜的成績。經(jīng)濟(jì)的發(fā)展離不開金融的支持，同樣，農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的發(fā)展離不開金融的支持。隨著農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，，晉江金融機(jī)構(gòu)在經(jīng)濟(jì)增長中扮演著越來越重要的角色。據(jù)匯豐———清華中國農(nóng)村金融發(fā)展研究課題組調(diào)研報告顯示，調(diào)研的4省區(qū)企業(yè)中，從正規(guī)金融渠道獲得的貸款，農(nóng)信社提供的占48.8%，農(nóng)業(yè)銀行提供的占26.8%，有52.5%獲得貸款的企業(yè)認(rèn)為從金融機(jī)構(gòu)獲得貸款不方便，更多的是采用民間借貸。但由于民間借貸缺乏相應(yīng)的監(jiān)管體系，一旦發(fā)生糾紛，又沒有合理的解決機(jī)制，將會給中小企業(yè)的發(fā)展及農(nóng)村金融市場的穩(wěn)定帶來嚴(yán)重的影響。這一點(diǎn)對于晉江市的農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展來說也是如此。因此，探索出適合晉江農(nóng)村特色的農(nóng)村金融發(fā)展模式，使之更好地服務(wù)于農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的發(fā)展迫在眉睫。

二、當(dāng)前晉江金融支持農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展存在的問題

改革開放以來，為促進(jìn)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，在晉江市政府的領(lǐng)導(dǎo)下，農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)一直處于變革狀態(tài)之中。在這一過程中存在著一些嚴(yán)重的問題，弱化了對農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展的金融支持，制約了農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。

（一）金融工具單一，缺乏創(chuàng)新力

晉江是市場經(jīng)濟(jì)較為發(fā)達(dá)的地區(qū)，但其農(nóng)村金融市場的發(fā)展仍落后于城市金融市場。例如金融交易手段單一，農(nóng)村農(nóng)戶很難接觸到諸如股票、金融債券、國庫券等金融工具，而且他們?nèi)狈@方面的知識和意識。在經(jīng)濟(jì)全球化發(fā)展的影響下，農(nóng)村經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)呈現(xiàn)出貨幣化、市場化和產(chǎn)業(yè)化的新特征、新趨勢，這就要求農(nóng)村的金融產(chǎn)品和金融服務(wù)也應(yīng)隨之發(fā)生改變，滿足農(nóng)村的金融需求。但是目前農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)大多只有單一的存貸及結(jié)算業(yè)務(wù)，缺乏創(chuàng)新力，已不能滿足農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。

1農(nóng)村金融發(fā)展的理論支持

金融在經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的主要作用是對現(xiàn)有資源進(jìn)行合理配置，從而解決當(dāng)前我國農(nóng)村存在的三農(nóng)問題，促進(jìn)我國農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展，使農(nóng)村的各個生產(chǎn)要素充分地運(yùn)行起來，迸發(fā)出新的發(fā)展活力。在對農(nóng)村金融進(jìn)行改革的初期，需要做好相應(yīng)的理論準(zhǔn)備工作。

1.1農(nóng)業(yè)信貸補(bǔ)貼論

該理論的形成和發(fā)展主要是在上世紀(jì)的七八十年代，當(dāng)時農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的發(fā)展主要是以農(nóng)村金融理論為基礎(chǔ)。在我國的經(jīng)濟(jì)發(fā)展中，農(nóng)村經(jīng)濟(jì)相對其他的經(jīng)濟(jì)行業(yè)來說是處于弱勢地位的，因此，農(nóng)民的收入一般情況下是低于城市市民的收入的，該理論中認(rèn)為，在農(nóng)村中，應(yīng)該對農(nóng)民實(shí)行信貸供給先行的金融策略，這樣就能夠快速促進(jìn)農(nóng)村的經(jīng)濟(jì)發(fā)展，提高農(nóng)民的經(jīng)濟(jì)收入；然后，在建立一些相應(yīng)的具有非盈利目的的機(jī)構(gòu)，從外部引進(jìn)資金，對農(nóng)民進(jìn)行經(jīng)濟(jì)補(bǔ)貼。這種理論在發(fā)展中國家是非常適用的，能夠快速實(shí)現(xiàn)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的增長。然而，隨著農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，該理論的弊端也逐漸顯現(xiàn)了出來，在進(jìn)行相關(guān)機(jī)制設(shè)置時，沒有考慮到充分挖掘農(nóng)民的儲蓄熱情，而使農(nóng)民能夠快速擁有大量的廉價資金來源，這在一定程度上增加了當(dāng)?shù)氐呢斦?fù)擔(dān)。另外，在這種經(jīng)濟(jì)模式下，導(dǎo)致富農(nóng)和貧農(nóng)之間的差距更加明顯，造成資源的錯誤搭配和浪費(fèi)，對農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的發(fā)展形成了巨大的阻礙。

1.2農(nóng)村金融市場理論

在80年代的后期，我國農(nóng)村經(jīng)濟(jì)中的發(fā)展模式逐漸轉(zhuǎn)變?yōu)榻鹑谑袌隼碚摚@種理論在一定程度上解決了農(nóng)村信貸補(bǔ)貼理論中的一些問題。通過大量的資料研究證明，我國農(nóng)民是具有較強(qiáng)的儲蓄能力的，因此，并不需要大量的外部資金進(jìn)行注入。因此，在進(jìn)行經(jīng)濟(jì)發(fā)展的同時，政府需要充分發(fā)揮農(nóng)村市場的作用，將一系列不符合農(nóng)村金融發(fā)展的政策取消，然后實(shí)現(xiàn)農(nóng)村的資金供求平衡。在金融市場理論中，主要注重的是利率市場化，通過市場控制金融的發(fā)展。然而，這在我國的經(jīng)濟(jì)發(fā)展中是有些超前的，因此，會出現(xiàn)一些不可預(yù)料的問題。但是，伴隨著該理論的逐漸運(yùn)行，取得的一些成績也是不可忽略的。通過多年的實(shí)踐證明，在發(fā)展中國家，政府通過一定程度的金融接入能夠更好地促進(jìn)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。